Tehnilise analüüsi näitajad

Tere päevast, kauplemise ajaveebi lugejad., koos graafiliste kujunditega moodustavad klassikalise või lääne tehnilise analüüsi aluse. Põhimõtteliselt luuakse need väärtpaberi hinna ja kauplemismahu põhjal ning mõõdavad selliseid tegureid nagu pakkumine ja nõudlus, suundumused, volatiilsus ja hoog. Need on aktiivsete kauplejate seas väga populaarsed, kuna aitavad tuvastada lühi- ja keskpika perioodi hinnamuutusi. Sellel lehel vaatleme mitmeid mõisteid, mida algaja kaupleja, kes kasutab tehnilise analüüsi näitajaid, peaks teadma, et neid teadlikult ja õigesti kasutada.

Dow teooriaütleb, et turg või hind võtab kõike arvesse. See on peamine postulaat, millel põhineb aktiivse kaupleja töö börsil. Sellest väitest järeldub, et ükski tehniline näitaja, mida te ei kasuta, ei saa teile näidata ja öelda rohkem kui hind ise ja selle dünaamika.

Ehk siis kõik tehnilises analüüsis eksisteerivad näitajad lähtuvad oma töös aktsia hinnast. Nad võrdlevad selle praegust tugevust ja liikumissuunda teatud perioodidega minevikus ning annavad teile järgmised järeldused:

• Varud naudivad suurenenud pakkumine või nõudlus. Teisisõnu kaupleb see oma toetus- või vastupanutaseme lähedal
• Kampaania on käes trendid või konsolideeruvad. See tähendab, kus hind liigub: üles, alla või ostjate ja müüjate poolt mingis kauplemiskoridoris suletud
• Tugevus või hoog, millega hind liigub, tõuseb või langeb. Kui see tõuseb, tähendab see, et aktsia kaupleb aktiivselt ja on kuskil uue trendi alguses. Kui see tuhmub, tähendab see, et kauplejad kaotavad selle vastu huvi ja trend graafikul võib muutuda
• Milline volatiilsus aktsia? Tean 100% (artikkel ühel saidil koos aktiivse kommentaariga), et mõned peavad volatiilsust määravaid tehnilise analüüsi näitajaid kasutuks. Kuid seda saavad öelda ainult inimesed, kes ei ole kauplemisega seotud. Loe" Positsiooni suuruse määramine – volatiilsuse taltsutamine».

Selgitan teile ülaltoodut näidetega. Võtame ühe lihtsaima ja tuntuma näitaja – lihtsa libiseva keskmise. Diagrammil on see joon, mis võrdleb aktsia hetkehinda (sulgemine, avamine jne) teatud perioodi eelmisega, loob selle keskmise väärtuse. Tema abiga määrame trendi suuna.

Näitaja, suhtelise tugevuse indeks (RSI), võrdleb praegust tugevust, millega hind liigub, eelmisega. Näitab aktsiate pakkumist ja nõudlust (üleostetud ja ülemüüdud taseme alusel), samuti trendi algust või lõppu (konvergentsi ja lahknemise alusel).

ATR (Average True Range) indikaator arvutab mitme päeva jooksul kauplemisvahemiku keskmise (küünla kõrge miinus küünla madal tase ja jagatud 2-ga). Näitab volatiilsust.

Igas näites põhinesid kõik tehnilise analüüsi näitajad praegustel ja varasematel hindadel. See tähendab, et ükski näitaja ei näita teile rohkem kui aktsiagraafik ise.

Tehnilise analüüsi näitajate tüübid

Saate kuulda ja näha erinevaid näitajaid: volatiilsus, trend, hoog, tugevus ja muud. Kuid kõik nad on kas maha jäänud või juhivad.

1. Mahajäämise indikaatorid– põhimõtteliselt järgivad trendi ja seetõttu nimetatakse neid ka trendideks. Neil on üsna madalad prognostilised omadused. Nende esindajatest on kõige kuulsamad ja kasutatud liikuv keskmine Ja Bollingeri ribad. Mahajäänud näitajate peamine omadus on see, et need töötavad hästi trendival turul ja halvasti külgsuunalisel turul.
2. Juhtivad näitajad– on enamasti esindatud ostsillaatoritega ja "ennustavad" trendide pöördumisi. Muidugi ei saa nad hinnast ja välimusest ette uut teavet turu järgi, nagu mõned arvavad. Neil on lihtsalt sisseehitatud kerge edasiminek, mis annab neile võimaluse ennustada aktsia järgmist liikumist. Kuid tänu sellele on neil ka rohkem valesignaale kui trendindikaatoreid. Nende peamine omadus: nad töötavad hästi külgturul (vahemikus) ja halvasti trenditurul. Esindajad: stohhastiline indikaator Ja RSI.

Kuidas indikaatoreid kasutada

Kelle jaoks indikaatorid luuakse? Kes neid kasutab? Kuna neil puudub teave ettevõtte kasumlikkuse, selle kasumlikkuse ja muude aktsia põhinäitajate kohta, ei ole pikaajalised investorid neist selgelt huvitatud. See tähendab, et tehnilisi näitajaid kasutavad peamiselt aktiivsed kauplejad. Nende abiga analüüsivad nad hindade dünaamikat graafikutel.

Kuidas saavad aktiivsed kauplejad oma kauplemisel tehnilise analüüsi näitajaid kasutada? On kaks võimalust.

Esimene viis– indikaatorsignaalidel põhinev kauplemine. Näiteks kui lühike (ütleme 50-perioodi) libisev keskmine ületab pika (ütleme 200-perioodi) ülespoole, siis ostame, kui allapoole, siis müüme. Või näitab ostsillaator ülemüüdud - avatud pikk positsioon ja üleostetud - avatud lühike positsioon.

Selliseid signaale on erinevatest indikaatoritest väga palju, mille põhjal on loodud igasuguseid strateegiaid. Kuid tekib küsimus: kui turg võtab kõike arvesse ja aktsiagraafik räägib meile hinnadünaamikast rohkem kui ükski indikaator, siis kas tasub kauplemisel lähtuda nende signaalidest?

Teine viis– kasutage meie kauplemiskriteeriumitele vastavate väärtpaberite näitamiseks indikaatoreid. Otsused positsiooni avamise kohta tuleks teha ainult hinnadünaamika alusel.

Näiteks tean, et toetustaseme lähedal on suurenenud nõudlus, mida tuleb osta, ja vastupanutaseme lähedal on pakkumine, mida tuleb müüa. Ma tean, et trendikad aktsiad toovad suurimat tulu. Tean, et kõiki olulisi hinnaliikumisi toetavad suured kauplemismahud.

Seetõttu otsin asjakohaseid väärtpabereid, kasutades libisevaid keskmisi, ADX indikaator, tehnilise analüüsi näitajad (pööramised või jätkud) ning kauplemisotsuste tegemisel lähtun küünlajalgade analüüsist. Lisateabe saamiseks lugege " Swing kauplemisstrateegia».

Järeldus

Need on aktiivse kaupleja jaoks olulised tööriistad. Näiteks on raske ette kujutada automaatika loomist kauplemissüsteem või robot ilma nende kasutamiseta. Kuid ikkagi pole turul midagi tähtsamat kui hind ise. Kui analüüsite hoolikalt mitut tuhat tühja graafikut, näete ise, et vajalike aktsiate kiireks filtreerimiseks on vaja vaid tehnilise analüüsi näitajaid. Kauplemisblogi Tänan tähelepanu eest. Ole edukas!

Tehnilise analüüsi näitajad ilmusid üsna kaua aega tagasi ja paljusid neist kasutati juba enne üldist arvutistamist. Näiteks üldtuntud Ichimoku töötati välja Jaapanis kahekümnenda sajandi 30. aastatel. Loomulikult ei räägitud tol ajal automaatsetest arvutustest. Seetõttu töötati indikaatoriga eranditult käsitsi.

Tehnilise analüüsi indikaatorid on algoritmid, mis võimaldavad hankida andmeid tulevaste hindade kohta, kasutades noteeringuandmeid teatud aja jooksul.

Iga tehnilise analüüsi näitaja põhineb teatud valemil. Just tema abiga toimub arvutus. Sõltuvalt indikaatori tüübist või selle eesmärgist võib valem erineda. Näiteks üks arvutab teatud perioodi keskmised hinnad, teine ​​turu sulgemis- või avamishinnad jne.

Arvutite ja laiaulatusliku arvutistamise tulekuga liikusid indikaatorid järk-järgult arvutitesse. Nüüd tehakse kõik arvutused automaatselt, mis on kaupleja tööd oluliselt lihtsustanud.

Tehnilise analüüsi näitajad on kauplejate seas väga populaarsed. See on osaliselt tingitud asjaolust, et kõik arvutused tehakse masinaga. Kaupleja saab ainult tulemuse, mille ta ellu viib. Enamiku näitajate (täpselt enamiku, kuid mitte kõigi) töö tulemus on konkreetse signaali saamine tegevuseks - vara ostmine või müümine.

Indikaatorite toimimise alus

Ostsillaatorid muutuvad trendiperioodidel kasutuks. Sellest tulenevalt on vaja kasutada mingit tööriista, et mõista, millal töö vahemikus lõpeb ja trendi sees kauplemine algab. (Gatori ostsillaator)
(Market Facilitation Index, MFI)

Kuidas indikaatoritega töötada

Tehnilise analüüsi näitajad on vajalikud peamiselt lühiajalistele kauplejatele, kes eelistavad töötada lühikese aja jooksul. Pikaajaliselt kauplevad investorid ei ole huvitatud tehniliste algoritmide kasutamisest, kuna eelistavad fundamentaalanalüüsi.

Meie veebisaidil saate ühendada erinevaid näitajaid ja vaadata, kuidas need töötavad, kuid kauplemisterminalid Maakleritel on loomulikult rohkem võimalusi, sealhulgas suurem indikaatorite kogum, aga ka võimalus ühendada kolmanda osapoole uusi indikaatoreid.

Selle või selle indikaatori kasutamise alustamiseks peate vähemalt selle kohta teavet uurima ja mõistma, kuidas selle valem töötab. See on väga oluline, kuna võimaldab tulevikus kindlaks teha, millistes olukordades tasub indikaatorsignaale arvestada ja millal on parem hoiduda.

Enamikku indikaatoreid saab oma eelistuste järgi iseseisvalt kohandada, näiteks muuta intervallide ja perioodide indikaatoreid. Selliste manipulatsioonide tulemusena on võimalik indikaatori näitu oluliselt muuta, muutes selle enam-vähem tundlikuks.

Ideaalseid seadeid pole, seega peab kaupleja kohanema konkreetse olukorraga. Üldiselt töötavad need vaikeseadetega suurepäraselt ja kui soovid muuta professionaalide loodud sätteid, pead täpselt aru saama, mida teed.

Tehnilise analüüsi näitajad on pikka aega muutunud selle lahutamatuks osaks. Need ei ole mitte ainult manuaalsete strateegiate aluseks, vaid ka automaatsed nõuandjad. Mitte ühtegi tehingut professionaalne turg ei saa ilma tehnilise analüüsi ja näitajateta.

Tehnilise analüüsi indikaatorid pakuvad palju võimalusi, kuid oluline on meeles pidada edukat komponenti – kombineerige alati erinevaid näitajaid, et saada kõige usaldusväärsem signaal.

Kui üks indikaator näitab teile trendi pöördumist, on see hea, aga kui veel kaks indikaatorit näitavad teile seda, on see veelgi parem.

Kui leiate vea, tõstke esile mõni tekstiosa ja klõpsake Ctrl+Enter.

Ja teised), mis näitavad kauplejale hinnaliikumise kõige tõenäolisemat edasist arengut. Näitajad jagunevad nende tähenduse järgi paljudesse rühmadesse. Tuntuimad neist on tehnilise analüüsi trendinäitajad ja ostsillaatorid. Juba trendindikaatorite nimetusest võib aru saada, et nende põhiülesanne on näidata hetkeseisu (kasvav, kahanev või külgsuunas). Ostsillaatoritel on erinev ülesanne - need näitavad reeglina neid tsoone, kus hind on juba ebamõistlikult kõrgeks tõusnud ja on suure tõenäosusega valmis alla keerama, või vastupidi, neid tsoone, kus hind on juba liiga madalaks muutunud ja on suure tõenäosusega. ülespoole keerama.

On ka indikaatoreid, mis ühendavad endas trendinäitajate omadusi ja ostsillaatorite omadusi (näiteks Bollinger Bands). Mõned peavad tänapäeval näitajaid aegunud turuanalüüsi tööriistadeks, kuna enamik neist töötati välja eelmise aastatuhande 90ndatel, kuigi näitajaid luuakse tänaseni. Üks peamisi näitajatele omistatud puudusi on nende kasutatav keskmistamismudel, mis võib muuta need mõnevõrra mahajääma. Siiski on näitajaid, mis on arvutatud ilma keskmistamata. Nii et selline küsimuse sõnastus tuleb eelkõige teadmatusest.

Näitajate rakendamine tänapäeval

Mõned näitajad on näha fondijuhtide ja pangakauplejate ehk professionaalide edetabelites. Fakt on see, et spetsialistid saavad aru, mida indikaatorisignaalid neile täpselt öelda võivad ja millistel hetkedel neid tegelikult kasutada tuleks. Algajad püüavad leida indikaatorites turuennustuse elementi, mida definitsiooni järgi eksisteerida ei saa. Turgu ei oska keegi ennustada, kuid signaalide tõlgendamisel tõenäosuslikust vaatenurgast võib olla positiivne mõju. Pealegi näitavad tehnilise analüüsi indikaatorid erinevate strateegiatesterite läbimisel signaalide usaldusväärsust järgmistes proportsioonides - keskmiselt 60% tõene ja 40% vale. %. See tähendab, et tänapäeval nõuab nende põhiteadmine teatud kohandusi.

Pealegi on ajavaimu seisukohalt kõige “hävitamatumad” näitajad just matemaatilise ootusvektori põhimõttel üles ehitatud liikuvate keskmiste erinevad variatsioonid (SMA, EMA, WMA jne), mis näitab hinnaliikumise kõige tõenäolisem jätk. Sellel vektoril on aga ka hinna hajutamise aste ootusvektori suhtes.

Paljud kauplejad püüavad kasutada indikaatorite komplekse - näiteks kombineerida tehnilise analüüsi trendinäitajaid ostsillaatoritega, määrates indikaatorite abil domineeriva trendi (mõnikord kasutatakse selleks isegi trendinäitajate kompleksi) ja kõige lootustandvamaid hinnapiirkondi. tehingud – ostsillaatorite abil. Stop orderid esitatakse näiteks vastavalt paraboolse SAR indikaatorile.

Eraldi väärib märkimist, et enne selle või selle indikaatori kasutamist peaksite täpselt aru saama, kuidas see töötab ja milline on selle arvutamise metoodika. Näiteks RSI näidud põhinevad sulgemishindadel ega võta arvesse küünalde madalaid ja kõrgeid tingimusi, mis võib muuta selle näitaja pikema analüüsiperioodi jooksul rakendatavamaks. Stohhastiline, vastupidi, näitab hetkehinda kõrgeimate ja madalate hindade vahemikus, mis võimaldab seda lühematel analüüsiperioodidel täpsemalt kasutada. Ja see on vaid konkreetne näide, mida võib tuua päris palju.

Kaasaegne tehnilise analüüsi indikaatorite kasutamise loogika

Kuid palju olulisem on aru saada, mida täpselt võivad aktsiate tehnilise analüüsi näitajad kauplejale öelda ja millal neid kasutada. Väärib märkimist, et looduses pole sellist asja nagu "trendijoon" või "indikaator". On olemas matemaatiline statistika, mis näitab standardhälvet, regressiooni, oodatavat väärtust ja muid näitajaid. Kuid asi on selles, et paljud inimesed kasutavad klassikalise analüüsi näitajaid ja elemente. Tihtipeale nende näitajate vahemikes tehingute kontsentratsioon selgelt suureneb, ühed töötavad läbimurde ja teised tagasilöögi nimel (kõik trendid ja näitajad murravad ühel hetkel läbi), teavad professionaalid seda hästi. Seetõttu on nende jaoks indikaatorsignaal indikaator, et selles vahemikus suureneb tõenäoliselt nii algajate kui ka professionaalide turuaktiivsus. Seetõttu tuleks sellistele vahemikele pöörata suuremat tähelepanu, kuna pärast massilist sisenemist nendele tasemetele (koos edasise hinnaliikumisega) võivad peatused katkeda ja sellest tulenevalt tekkida impulss, millesse peaksite proovima "sisse murda".

Pealegi ei tohiks indikaatorite loogikat mõista kontekstist välja rebituna. Jah, indikaatorid on puhtalt matemaatilised funktsioonid, kuid keegi ei öelnud, et nende loogikat ei tohiks kombineerida trendide, kauplemismahtude, makrostatistika, uudiste tausta ja üldiste turuootustega. Loetletud tegurite kombinatsioon on tõenäolisem. Nii et näiteks kui indikaatorite järgi on lahknevus, on trend juba hakanud aeglustuma ja uudiste taust hakkab andma trendile vastupidiseid sündmusi - positsioonil tuleks osa kasumist fikseerida. trendiga ja karmistage oma peatumiskorraldusi. Kui olete positsioonist väljas, hakake otsima signaale vastupidise trendi kujunemiseks, vaadates, mis võiks olla selle alguse fundamentaalseks tõukejõuks (analüüsige eelseisvaid sündmusi, statistikakalendrit jne, kuna paljudest sündmustest teatatakse ette) .

Lihtsamalt öeldes tuleb faktoreid kombineerida “luik, jõevähk ja haug” põhimõttel, otsides neid hetki, mil kõik need “tegelased” hakkavad hinda ühes vektoris liigutama ja kui nende tegurite liikumine muutub mitmesuunaliseks, võtta kasumit, võttes jälle äraootava positsiooni. Veelgi enam, paljud klassikalised näitajad töötavad "kaadritel" paremini alates tunnist. Neid saab kasutada väiksemas mahus, kuid valesignaale on rohkem.

Eraldi tasub mainida indikaatorite arvutamise parameetrite optimeerimise küsimust. Paljud algajad jälgivad, kuidas ühes trendis annab mõne parameetriga indikaatori hind häid signaale, teises aga hakkavad samad parameetrid kehvemini tööle. Iga kauplemisinstrumendi jaoks soovitakse leida universaalne parameeter, mis ei vasta tõele. Selle, kas indikaator töötab või mitte, määrab see, kas antud tasemel on mahte, mida turuprofessionaalid (kes ka omavahel kasumi nimel võitlevad) töötlevad. Oma raha saabumist näinud erakaupleja juba jälgib, kumb neist hakkab otsa saama ja kumb initsiatiivi haarab. Peame püüdma ühineda turgu valitseva riigi vastuvõtja poolega – see on pädevam lähenemine.

Ärge unustage ka nende näitajate psühholoogilist tähtsust, mis võivad provotseerida osalejaid tehinguid tegema. See tähendab, et indikaatorsignaale tuleks mõista suuremal määral kui teatud tõenäosuse ülekaalu, kui tehingute koondumise tsooni ja kui professionaalide tegevustsooni, mille tuvastamisel peaks eraettevõtja hakkama jälgima, milline gruppidest. osalejatest hakkab initsiatiivi üle võtma ja proovib selle grupiga liituda. Seetõttu tuleks turu tehnilise analüüsi näitajaid käsitleda kui täiendavaid valdkondi, mis pakuvad börsiosaliste jaoks suuremat huvi, mitte kui "hinnaennustusi".

Järeldus

Näitajaid tasub meie aja jooksul kasutada, kuid on hädavajalik mõista nende toimimise põhimõtet ja kombineerida nende näidud teiste turuteguritega.

Kaupleja kasutab oma töös erinevaid analüüsivahendeid, et parandada tehingute efektiivsust turul ja suurendada õnnestumise tõenäosust. Üks neist tööriistadest on tehnilised näitajad, mis saadakse rea matemaatilisi tehteid sooritades.

Tehnoloogiad ei seisa paigal. Kui hiljuti tegi kaupleja näitajate arvutamise ja joonistamise diagrammile käsitsi, siis arvutite ja spetsiaalse tarkvara tulekuga on kõik muutunud lihtsamaks. Põhifunktsiooni võtab üle PC ja näitajad ise on liikunud matemaatilisest kategooriast arvutianalüüsi kategooriasse.

Põhimõisted

Enne tõsisemate asjade kaalumist on oluline selgeks teha mõned põhitõed – turuinstrumentide mõisted. Näiteks indikaator on kaupleja assistent, mis saadakse kahel indikaatoril põhinevate matemaatiliste arvutustega:

valitud tööriista maksumus;
- vara maht.

Mainitud parameetreid saab samuti igakülgselt arvesse võtta.

Miks on näitajaid vaja? Eelkõige tulevaste hinnamuutuste ennustamiseks, mis võimaldab kauplejal teha valitud varaga tehinguid suurema täpsusega. Peamine eelis on lai valik tehnilisi näitajaid (üle 1000), millest paljud on esitatud Aurora platvormil.

Tasub teada ka sellist mõistet nagu lahknevus – üks võimsamaid ja täpsemaid signaale tehnilises analüüsis. Divergents tekib hetkel, kui indikaatorite diagrammil ilmneb erinevus (parameetrite varieeruvus) näitajate ja hindade vahel. Niipea, kui hind tõuseb uude tippu ja graafik jääb samasse kohta, saame rääkida "karulisest" lahknemisest.

Kokku võib eristada kahte tüüpi lahknevusi:

1. Karune lahknevus- vara hetkeväärtuse ja indikaatori positsiooni vahe. See näitab turu nõrkust ja annab märku turu pöördumise ohust.

2. Bullish lahknemine- signaal, mis iseloomustab hinna langust miinimumväärtuseni. Graafiku näidud on omakorda suured. "Bullish" lahknemise ilmnemine viitab langustrendi nõrgenemisele. Sisuliselt on see kaupleja jaoks signaal võimalikust turumuutusest ja kasvu algusest.

Tööriistade, näiteks indikaatorite paremaks mõistmiseks on oluline teada nende klassifikatsiooni ja iga tüübi omadusi. Siin tasub esile tõsta:

1. Ostsillaatorid.
2. Trendiindikaatorid on tööriistad, mille abil kaupleja saab hinnata tulevasi muutusi turu hinnaliikumistes.

Allpool vaatleme iga esindajat üksikasjalikumalt.

Trendinäitajad

Liikuvad keskmised

Liikuv keskmine on analüütikute seas populaarne tööriist, mis võimaldab jälgida trendimuutusi. Tööriista peamised ülesanded:

Määrake uue turu ümberpööramise aeg;
- Hoiatage turuosalist trendi pöördumise või lõppemise eest.

Liikuvate keskmiste (MA) abil saate jälgida trendi selle arengujärgus. Sel juhul tuleks parameetrit vaadelda muudetud trendijoonte vaatenurgast.

Algajad kauplejad kasutavad hinnamuutuste ennustamiseks sageli MA-d. Kuid see on viga. Liikuv keskmine on tööriist, mis ei juhi, vaid jääb turust maha. Selle abil on võimatu ennustada hinnamuutusi tulevikus, sest SS peegeldab olukorda tegelikkuses, muutudes pärast hinna korrigeerimist. Seetõttu nimetatakse seda tööriista "mahajäämiseks".

Liikuva keskmise konstrueerimise protsess on terve tehnika, mis hõlmab hinnaparameetrite silumist. Indikaatori olemus on kõvera sirgendamine ja hinnaväärtuste keskmiste parameetrite kajastamine. Tänu sellele kohandamisele on turgu ja selle muutusi lihtsam analüüsida. Kuid tasub arvestada, et SS-i ehitamisel jääb see juba turudünaamikast maha.

SS-i on kahte tüüpi:

- Lühiajaline- tööriista tüüp, mis võimaldab teil teha täpset hinnaanalüüsi. Omapäraks on väikese ajaperioodi katvus.

- Pikaajaline- liikuva keskmise tüüp, mis võtab arvesse turu dünaamikat pikema aja jooksul.

Kui võrrelda kahte tüüpi instrumente, siis lühiajalised SS-id eristuvad parema hinnaedastuse ja suurema täpsusega (ajavahe on endiselt olemas). Mis puutub rakendusse, siis trendikal turul on parem kasutada "pikka" SS-i (need on vähem tundlikud) ja "lamedatel turgudel" - lühiajalisi.

Liikuvad keskmised võib jagada järgmistesse kategooriatesse:

1) Liikuva keskmise indikaator- "Liikuv keskmine". Seda tööriista kasutatakse üha enam tehniliseks analüüsiks ja kõvera edasise liikumise kohta otsuste tegemiseks. Liikuv keskmine joon tõmmatakse otse hinnagraafikule, mis lihtsustab kaupleja jaoks analüüsi ja võimaldab kauplejal teha õige otsuse. Liikuv keskmine arvutatakse etteantud perioodiga. Mida väiksem see on, seda suurem on oht saada valesignaale. Kui periood pikeneb, siis indikaatori tundlikkus väheneb.

Kõik libiseva keskmise näitajad võib jagada mitmeks tüübiks:

- SMA- lihtne liikuv keskmine, mis arvutatakse alloleva valemi abil. Tööriista täisnimi on Simple Moving Average.


Seda tüüpi liikuv keskmine (MA) on turuanalüütikute seas kõige populaarsem. Kuid on neid, kes kahtlevad selle eelistes, selgitades seda kahe teguriga:

● Analüüsimisel võetakse arvesse piiratud ajaperioodi, mis on hõlmatud käesolevate SS-iga;

● Lihtne liikuv keskmine võrdsustab sisuliselt iga analüüsipäeva väärtuse. Näiteks kui rakendatakse 10-päevast SS-i, on hinna väärtus esimesel ja viimasel päeval identne perioodi ülejäänud päevadega (10%). 5-päevaste perioodide puhul on keskmine hinnakaal juba 20% ja nii edasi.

Teine analüütikute kategooria nõustub, et hilisem hinnanäitaja on analüüsis suurema tähtsusega. See on loogiline, sest uue trendi ilmnemisel võtab SMA tagasipööramine ja signaali andmine kauem aega (võrreldes WMA-ga, millest tuleb juttu allpool);

- WMA- kaalutud liikuv keskmine. See on tööriist, mis aitab lahendada analüütikute jaoks sellist probleemi nagu keskmiste hinnaparameetrite "osakaal". Täisnimi on Weighted Moving Average. Arvutamine toimub järgmise valemi abil:

Iga ülaltoodud arvutuses konkreetsele hinnale määratud kaalu saab määrata meelevaldselt. Praktikas sõltub kaalutud hindade valik otseselt turuvara muutustest. Kaalutõus võib esineda mitmel kujul, näiteks eksponentsiaalne, lineaarne või mõnel muul kujul. Näiteks lineaarselt kaalutud vormiga olukorras omandab parameeter järgmise seose Wi = i;

- EMA- eksponentsiaalne liikuv keskmine. Tööriista eripäraks on selle keerulisem konstruktsioon, mis välistab kaks probleemi:

● EMA annab suurema tähtsuse parameetritele, mis on viimastel päevadel ilmnenud. Seetõttu kuulub see näitaja kaalutud kategooriasse;
● Kõiki neid hindu on võimalik rakendada kogu varaturu kestuse jooksul.

Täisnimi on eksponentsiaalne liikuv keskmine. Arvutamine toimub järgmise valemi abil:

Muidugi, nagu ka teistel instrumentidel, on ka EMA-l mitmeid miinuseid, mis on omased kõikidele liikuvatele keskmistele. Kuid ülaltoodud kolmest tööriistast on see valik kõige eelistatavam. Allolev teave võimaldab teil seda kontrollida.

Oluline on kõiki ülaltoodud turuinstrumente õigesti analüüsida. Arvesse tuleb võtta järgmisi punkte:

1. Peamine signaal, mille järgi saab trendi hinnata, on CC kõvera üldine suund. Strateegia peaks olema järgmine:
- Kui MA on tõusvas joones, on turg tõusuteel. Sel juhul peaks osaleja ostma, st töötama hinnatõusu nimel. Tehingud tuleb teha hetkel, mil vara väärtus langeb CC tasemele. Sel juhul määratakse Stop Loss alla veidi varem tekkinud miinimumi. Stop lossi nihutatakse ainult siis, kui järgmine hinna sulgemine toimub eelmisest indikaatorist kõrgemal tasemel;


- Kui MA on languses, on turg languses. Siin tasub müüa ehk avada lühikesi positsioone, mängida karukorda. Tehinguid tehakse hetkel, mil vara väärtus tõuseb CC tasemele või kõrgemale. Sel juhul peaks stop loss olema veidi üle eelmise taseme ja liikuma järk-järgult langustrendi jätkudes.


2. Turuosalise jaoks on järgmiseks signaaliks liikuva keskmise ja hinnagraafiku ristumiskoht. Siin on võimalikud järgmised valikud:

Hinnagraafiku ristumiskoht ülalt liikuva keskmisega. Kui see juhtub kasvaval (bullish) turul ja indikaatori kõver ise on positiivse kaldega, on see signaal tugevam;


- Liikuva keskmise hinnagraafiku ristumiskoht MA negatiivse kaldega ja hinnagraafiku kerge (negatiivse) kaldega. Siin saame rääkida nõrga signaali olemasolust tulevase turukasvu kohta. Oma oletuste kinnitamiseks (või ümberlükkamiseks) peate kasutama teist signaali.


Areneva langeva (kahuva) turu puhul võetakse vastu samad signaalid, kuid sõltuvad hinnagraafiku ja libiseva keskmise vastupidisest tõusust (asukohast).

3. Veel üks signaal turuosalise jaoks on MA ümberpööramine kõrge ja madala taseme juures. Analüüs viiakse läbi järgmiselt:

Kui libisev keskmine on hinnagraafiku all ja peegeldab kohalikku miinimumparameetrit ning hinnagraafik on vastupidi positiivse kaldega, siis saame rääkida tulevasest turukasvust (bullish trend);

Kui hinnagraafikul pole positiivset kallet, siis ei saa signaali usaldada – tuleks kasutada 3 lisasignaali.
Eespool loetletud reegleid saab kasutada trendikatel turgudel. Külgsuunalise mustri korral on teatud graafikutel vigu. Kui proovite viimast filtreerida, võite kaotada olulise signaali.

Liikuv keskmine konvergents/divergents (MACD)

Dünaamilist MACD indikaatorit liigitatakse kõige sagedamini trendindikaatoriks, kuid see võib täita ka ostsillaatori rolli. Seda parameetrit kasutades saab hinnata SS-hindade paari vahelist suhet. Indikaator on koostatud, võttes arvesse erinevust kahe EMA vahel, mille perioodid on 12 ja 26 päeva (parameeter on vaikimisi seatud). Tehingu (müügi või ostmise) parimate kohtade täpsemaks joonistamiseks saab graafikule Moving Average Convergence/Divergents koos kohustusliku silumisega (vaikeparameeter - 9).

Histogramm arvutatakse erineva põhimõtte järgi: madalama järgu (12) EMA-st lahutatakse kõrgema järgu ESS (26). Seejärel tuleb 9-päevane EMA lahutada saadud parameetrist EMA erinevusest suurusjärgus 12 ja sama eksponentsiaalse libiseva keskmise vahel, kuid suurusjärgus 26:

Kahe libiseva keskmise tehnika tõhusus ja lihtsus on muutnud selle analüütikute seas tõeliselt populaarseks. Samal ajal peegeldab MADC parimaid tulemusi, kui seda analüüsitakse lühikeste ajavahemike jooksul (alates ühest päevast või enamast). Liikuva keskmise konvergentsi/divergentsi analüüsimisel alla ühepäevase perioodi jooksul tuleks olla ettevaatlik. Mis puutub tunni- ja „lühematesse“ perioodidesse, siis kuigi need on informatiivsed, sisaldavad need palju valesignaale.

MADC tõhusus ilmneb volatiilsetel turgudel, kui hind kõigub suuremas vahemikus.

Kõik libiseva keskmise lähenemise/divergentsi signaalid võib jagada kolme kategooriasse:

1. Kauplemine ristmikel- üks lihtsamaid meetodeid indikaatori kasutamiseks. Analüüs viiakse läbi MADC põhikomponentide ristumiskoha põhjal. Ostusignaal tuleb siis, kui histogramm läbib nulljoone, liikudes alt üles. Kui olukord on vastupidine (joon läheb ülevalt alla), siis on see müügisignaal.

Moving Average Convergence/Divergentsiga mehaaniliselt töötades peate arvestama mõningate tõmblustega, mis põhjustavad märkimisväärset rahakaotust. Selle vältimiseks on parem mitte töötada kitsastes vahemikes, millel on indikaatori liikumisele negatiivne mõju. Parem on ost sooritada, kui vastav signaal ilmub nulli lähedale (võrdlusjoon). Reeglina toimub selline sündmus selge bullish trendi taustal. Kui signaal ilmub siis, kui indikaator on nulljoonest allpool, näitab see nõrka trendi.


MACD kõverat analüüsides saab veel ühe punkti tõmmata. Kui histogrammi veerg (riba) asub nulljoone kohal ja iga järgneva riba suurus väheneb märgatavalt, siis tasub arvestada hoo vähenemisega. Kui peegeldab "hetke" indikaatorit, annab Moving Average Convergence/Divergence signaali palju varem.

2. Edasimüük/tagasiostmine – järgmine võimalus histogrammi kasutamiseks. Siin hindab turuosaline turu tegelikku üleostetud või ülemüüdud seisu, tänu millele on võimalik täpselt määrata tulevase pöördumise punktid. Kui indikaator saavutab maksimumid, mis asuvad mõlemal pool nulljoont, siis see näitab, et turg on üle ostetud (üle müüdud). Kell see valik Tasub empiiriliselt määrata iga instrumendi ekstreemumipunktid (siin võib see erineda).

Niipea, kui MACD indikaatori kõver jõuab maksimum- ja miinimumalani, aitab ristmik signaalijoonega kaasa vastava signaali ilmumisele (osta või müü). Kui ristmik toimus väljaspool ülaltoodud tasemeid, võib teavet ignoreerida. Selle tulemusena saab enamikku indikaatorite tõmblusi ignoreerida.

Piisab vähesest uurimisest, et tuvastada sellised tasemed igal turul, olenemata hinnavahemikust. Diagrammi keskmises tsoonis ilmuvaid signaale tuleks kasutada ainult siis, kui trendi kinnitab mõni muu indikaator. Näiteks võite kasutada ühte ostsillaatoritest (seda käsitletakse allpool).

Oluline on märkida, et MACD-d on soovitatav kasutada kui pikaajaline instrument, mis järgneb tõusvale (langevale) turule.

3. Lahknevus on suurepärane meetod MADC indikaatori kasutamiseks. Tehnilistes uuringutes ja MACD puhul on parem mitte kasutada lahknemist üksi – see on efektiivne ainult koos teiste tehnilise analüüsi vahenditega. Divergents ise tekib siis, kui vara hind liigub indikaatorist vastupidises suunas. Signaali saab kasutada juhtudel, kui pärast korrektsiooni on vaja kindlaks teha turu olemus (kasvav või langev). Divergentsi kasutatakse ka trendi pöördumiste määramiseks, kuid palju harvemini.


Instrumendiga töötades on sündmuste ettenägemine väga ohtlik – parem on oodata turule sisenemisega, kuni ilmneb selge lahknemine. IN muidu osaleja leiab end trendi teiselt poolt.

Bollingeri ribad

Bollingeri ribad- veel üks trendinäitaja, millel on SS-ümbrikutega ühiseid jooni. Peamine erinevus seisneb piirides:

Liikuva keskmise ümbriku puhul on piirid teatud kaugusel kõvera tasemest kõrgemal ja allpool (väljendatuna protsentides);

Bollingeri ribade puhul konstrueeritakse piirid kaugusel, mis on võrdne kindla arvu standardhälbetega.

Kuna standardhälbe suurus sõltub turu kõikumisest, saavad Bollingeri ribad laiuse parameetrit iseseisvalt reguleerida:

Kui turg on ebastabiilne, suureneb laius;
- Stabiilsusega, vastupidi, see kitseneb.

Bollingeri ribad kajastuvad tavaliselt hinnagraafikul, kuid neid saab kanda ka indikaatori enda graafikule. Allpool vaatleme hinnatabelites kajastatud bändide olemust.

Nagu SS-ümbriku puhul, põhineb Bollingeri ribade olemuse dešifreerimine hindade võimel kõikuda tipptaseme piiride (ülemise ja alumise) vahel. Triipude peamine omadus on laiuse reguleerimine, mis on tingitud hindade ilmsest kohandamisest turul.


Olukord võib areneda järgmiselt:

Tugeva volatiilsuse perioodidel suureneb ribade vaheline kaugus. Selle tulemusena muutub hind palju aktiivsemalt;

Madala volatiilsuse perioodidel (turu stagnatsioon) kitsenevad vahemikud ja vara väärtust hoitakse etteantud vahemikus.

Bollingeri ribade analüüsimisel tasub arvestada järgmiste omadustega:

1. Hinnatõusud tekivad reeglina pärast ribade laiuse vähenemist, mis viitab turu kõikumiste vähenemisele (volatiilsuse vähenemine).

2. Kui Bollingeri ribadest väljapoole jäävatele miinimumidele ja maksimumidele järgnevad ribade sees olevad miinimumid ja maksimumid, siis on trendi pöördumise tõenäosus suur.

3. Kui hinnaparameeter väljub ribade piiridest, saame rääkida trendi edasisest jätkumisest.

4. Ühest ribalimiidist algav hinnamuutus ulatub reeglina pilli teise poole piirini.

Lõikes 3 kirjeldatud vaatlust saab kasutada peamiste orientiiride ennustamiseks.

Keskmine suunaliikumise indeks (ADX)

ADX-tööriist on veel üks trendinäitaja, mis ilmus umbes 40 aastat tagasi. J. Walder tegutses arendajana, misjärel viimistlesid turuanalüütikud ADX-i veel pikka aega. Tööriista eripära on see, et seda saab kasutada turutrendi aktiivsuse mõõtmiseks. Teades ADX indeksi (keskmine liikumissuund) näitu, saate mõõta trendi intensiivsust. Indeksiparameetrite arvutamisel kasutatakse suunanäitajaid (nt - DI ja +DI).

Ehitamine toimub järgmise algoritmi järgi:

1. Suunaline liikumine määratakse kahe hinnavahemiku ning kahe päeva – eilse ja tänase – maksimumi ja miinimumi võrdlemisel. Suunaliikumisena on võetud suurem osa tänasest vahemikust, mis jääb eilsest vahemikust väljapoole.

2. Arvutatakse tegelik vahemik (RD), mille väärtus on alati suurem kui null. Sel juhul valitakse maksimaalne parameeter järgmiste väärtuste hulgast:

Vahemik tänase madalaima hinna ja eilse sulgemishinna vahel;
- vahemik tänase kõrgeima hinna ja eilse sulgemishinna vahel;
- vahemik tänase suurima ja madalaima väärtuse vahel.

3. Arvutatakse päevanäitajad -DI ja +DI. Nende abiga saate analüüsida erinevaid turge, võrrelda neid omavahel ja väljendada suunalist liikumist protsendina iga turu DD-st. DI parameeter on alati positiivne arv, välja arvatud järgmistel juhtudel:

+DI parameeter on võrdne “0” olukorras, kus päeva jooksul ei olnud pidevat tõusutrendi, st ei toimunud pidevat ülespoole liikumist;
- parameeter -DI on võrdne "0"-ga olukorras, kus ei olnud märgatavat langusturg, see tähendab pidevat allapoole liikumist.

4. Arvutatakse optimeeritud (silutud) suunajooned. Sujuvuse +DI ja -DI saate, kasutades eksponentsiaalseid liikuvaid keskmisi järku 13. Selle tulemusena on diagrammil näha kaks joont - negatiivne ja positiivne. Ridadevahelise seose põhjal saate määrata hinnaliikumise väljavaated tulevikus.

Olles lõpetanud ülalkirjeldatud manipulatsioonid, saate määrata ADX-indikaatori - tööriista, mis peegeldab turu tõenäolist suunda. Selle parameetri järgi saate hinnata, millal on vaja turgu jälgida. ADX-i tööriista abil saate hinnata +DI ja -DI kõverate vahelist vahemikku.

ADX-i parameetrite arvutamine toimub järgmise valemi abil:

Millised on vaadeldava indikaatori eelised? Selle eeliseks on võime määrata trendi tugevust. Võimalikud on kaks stsenaariumi:

- ADX indikaator kasvab. Siin saame rääkida trendi kasvavast tugevusest. Sellise olukorra arenguga peate positsioone avama ainult trendi suunas;

- ADX indikaator väheneb. Sel juhul on võimatu trendi muutumise kohta kindlalt väita - keskenduda tuleks ostsillaatorite edastatavatele signaalidele.


Suunaanalüüsi eelis- võimaluses jälgida turu tõusu- või langustrendi kohandusi, mõõtes karude ja pullide võimalikkust, kuvab see vara väärtuse, mis ületab eilseks seatud piirid.

Kui tänane hinnamaksimum on eilsest kõrgemale “roninud”, siis saame hinnata turu optimismi ja kasvutrendi võimalikku jätkumist. Vastupidises olukorras, kui tänane miinimum on väiksem kui eilne miinimum, saame rääkida turu korrigeerimisest allapoole.

DI parameetri kaalumisel on oluline arvestada järgmiste signaalidega :

1. +DI ja -DI read on lahknenud. See näitab trendi dünaamika intensiivistumist.
2. +DI ja -DI jooned lähenevad – trend hakkab vaibuma või on võimalik pöördumine.
3. +DI liin asub -DI kohal – see on signaal tulevasest turukasvust.
4. +DI rida asub -DI all - signaal turul langeva trendi (languse trendi) olemasolu kohta.

ADX-i suunasüsteemiga töötamise reeglid:

1. ADX parameetri langus on signaal, et turg on kaotamas oma kindlust. Olukorras, kus indikaator on suunatud ülevalt alla või jääb kahest suunasüsteemi joonest allapoole, võib teha järeldusi turu rahulikkuse (“unisuse”) kohta. Sellises olukorras ei ole suunasüsteemi kasutamine asjakohane.

2. Ostmine toimub olukorras, kus +DI on suurem kui -DI, ​​ja müük toimub vastupidises olukorras, kui -DI on suurem kui +DI. Signaali tugevust saab analüüsida järgmiste kriteeriumide alusel:

Tugevaim ostusignaal on siis, kui nii indikaator kui ka +DI asuvad -DI kohal ja indikaator ise tõuseb. Selline olukord viitab praeguse suundumuse tugevnemisele;

Kõige tugevam müügisignaal on siis, kui nii indikaator kui ka -DI asuvad +DI kohal. Samal ajal kasvab ADX ise.

Suunasüsteemi kasutamise kogemuse põhjal võime järeldada, et kõige selgem signaal ilmub pärast ADX langust mõlemal joonel, millele järgneb kõvera tõus. Sel juhul peate valmistuma ühe suundumuse - kasvava või langeva turu - ilmnemiseks.

Kui ADX kasvab 4 punkti võrra näiteks 18-lt 22-le, olles samal ajal suunasüsteemi joonte all, siis on uue trendi esilekerkimise tõenäosus suur. Peate tegema järgmist.

Ostke, kui +DI on kõrgem (koos kohustusliku kaitse paigaldamisega alla alumise "põhja" taseme);
- Müüa, kui indikaator asub -DI kohal.

Ostsillaatorid

Ostsillaator– võnkumiste süsteem, mille parameetrid võivad ajas muutuda. Mõiste nimi pärineb ladina keelest sõnast “oscillo” - ma kiikun. Seda tööriista kasutatakse aktiivselt tehnilises analüüsis, et määrata kindlaks edasine turukäitumine. Allpool on kõige kuulsamad ja populaarsemad ostsillaatorid.

Momentum ja ROC ostsillaatorid

Momentumi ostsillaatori eripäraks on selle võime mõõta hinnataset kindlal ajavahemikul. Arvutuste valem:

Teine samast seeriast pärit ostsillaator on Rate of Change (lühendatult ROC). Peamine erinevus hetkest on see, et arvutus ei toimu erinevuse asukohast, vaid kahe parameetri jagatise kujul - tänane sulgemishind ja mineviku sulgemishind (st teatud aja jooksul). Sel juhul näeb valem välja selline:

Mõlemal ostsillaatoril on sarnane diagrammi struktuur ja neid kasutatakse peaaegu identselt. Peamine erinevus on parameetrite skaalas. Seega on nulljoone asemel seatud muutuse määraks 50. Hinnaliikumine toimub selle rea lähedal – alla või üle 50.

Momentide ja Rocki ostsillaatorite näitude põhjal saab määrata trendi kiirenduse ehk trendi kasvu (languse) protsessi aktiivsuse. Selliste tööriistade eripära on nende ennetav iseloom. Maksimum väljastatakse enne, kui trend saavutab kõrgeima väärtuse, ja miinimum antakse välja enne, kui väärtus langeb madalaima piirini.

Kuni mõlemad instrumendid jõuavad uutele piiridele, on parem püsida pikas positsioonis ja vastupidi. Niipea, kui ostsillaator saavutab maksimaalse väärtuse, saame rääkida kasvava trendi kiirenduse suurenemisest. Samas on kindlustunne, et trend jätkub ka lähiajal. Kui indikaator jõuab miinimumini, siis tõusutrend nõrgeneb ja turu pöördumise tõenäosus suureneb. Samamoodi tasub vaielda ka langustrendi miinimumpiiride puhul.

Vaadeldavatel ostsillaatoritel on samad puudused kui tavalisel liikuval keskmisel, nimelt kahekordne reageerimine iga päeva kohta teabele. Täpsemalt, indikaator reageerib parameetrite aknasse sisenemisel ja sealt väljumisel.

Kohe, kui instrument saavutab maksimumpiiri, saame rääkida kasvavast optimismist ja sellele järgnevast hinnatõusust. Juhul, kui hind tõuseb ja ostsillaatori parameeter väheneb, näitab see lähenemist tippväärtusele, samuti vajadust teenida tulu pikast positsioonist koos järgneva suunamuutuse ettevalmistamisega. Vastupidises olukorras areneb algoritm sama stsenaariumi järgi.

Juhtindikaatoritega töötades peaksite järgima järgmisi reegleid:

1. Kui trend on tõusev, siis peate ostma, kui indikaator langeb alla nulljoone ja seejärel kasvab. Selle kriteeriumi järgi saab hinnata, kas trend on peatunud. Kui trend on tõusev, siis peate müüma, kui indikaator katkestab nulljoone ja parameeter seejärel väheneb.

2. Ülemise piiri ilmumine viitab bullish energia kasvule, mis võimaldab turul jõuda uutesse kõrgustesse. Sel juhul võite jätkata pikkade positsioonide hoidmist. Teisest küljest, kui langevad kõrged tõusud järgnevad üksteise järel, siis see viitab tulevasele trendimuutusele ja turu pöördumisele. Turu languse korral peegeldub olukord.

3. Trendijoone muutus eelneb reeglina hinna korrigeerimisele järgmise 1-2 päeva jooksul. Seetõttu peate juhtostsillaatori liikumise reguleerimisel olema valmis trendisuuna muutumiseks.

Ostsillaatori analüüsimisel tuleb erilist tähelepanu pöörata kahele turutingimusele:

1. Üle ostetud. Indikaator on üleostetud tsoonis, kui selle praegune väärtus ületab varasemaid näitajaid. Juba üleostetud mõiste tähendab, et indikaatorikõver on liiga kõrgele läinud ja võib iga hetk vastupidises suunas pöörata.


Üle ostetud- olukorra kujunemine turul, kus pullid ei leia oma kaubale ostjaid, samas kaob võimalus kaupa osta. Samal ajal muutub hinnatõus võimatuks. Sel perioodil iseloomustab turgu madal volatiilsus ja hindadel ei ole etteantud suunda.
Seega läbib ostsillaator üleostetud tsooni mitmel põhjusel:

Pullide suutmatus tõsta hinnataset uuele tasemele;
- Hinnadünaamika positiivne kalle teatud ajaperioodil.

Sellise sündmuste arenguga saame rääkida pullide mõju vähenemisest turul ja sellele järgnevast trendi suuna muutumisest.

2. Ülemüüdud. See olek on võimalik olukorras, kus indikaator jõuab varasemate väärtuste suhtes madalaima parameetrini. Sel juhul võib ostsillaator hakata kasvama.

Kui otsite graafikult ülemüüdud või üleostetut, saab soovitud tasemed ära tunda horisontaalsete lisajoonte järgi. Need on seatud nii, et indikaator liigub määratud ribast väljapoole mitte rohkem kui 5% koguajast. Nende joonte kokkupõrge teiste diagrammi elementidega on vastuvõetav, kuid ainult viimase kuue kuu indikaatori minimaalse ja maksimaalse tipu puhul. Korrigeerimist tuleb omakorda teha vähemalt kord kvartalis.

On normaalne, et ostsillaator on mitu kuud üleostetud tsoonis. See on võimalik perioodil, mil on oodata uue bullish “laine” algust. Samal ajal saab turuosaline signaali ostude tegemiseks. Teisest küljest käitub ostsillaator langeva turu ajal teisiti ja viibib ülemüüdud tsoonis, andes ostuvajadusest valesignaali.

Ülalkirjeldatud juhtudel ei tohiks te ostsillaatori näitude otsas rippuda - parem on tegutseda kindlalt ja analüüsida trendinäitajaid. Õige lähenemisviisi korral annavad ostsillaatorid usaldusväärse signaali, kui hinnatasemed erinevad:

Tõusuline lahknevus tekib siis, kui hind tõuseb uude tippu ja ostsillaatori kõver ei reageeri. Selline sündmus näitab, et hinnakõver kasvab inertsist ja pullid kaotavad oma jõudu;

Vastupidine olukord on võimalik languse lahknemise korral. Võimalikud on ka keerulisemad olukorrad, kui ilmnevad kolmiktüüpi lahknevused.

Ostsillaatorite kasutamise reeglid:

1. Näidikuna, mis töötab sarnaselt MADC-ga. Siin saab turuosaline kasutada järgmist teavet:

Ostusignaal, kui ilmneb depressioon või trendi pöördumine kasvu suunas;
- Müügisignaal – kui kõver saavutab oma tippväärtuse ja sellele järgnev pöördumine vastupidises suunas (alla).

Praktikas saab trendimuutuste täpsemate hetkede arvutamiseks kasutada lühikest MA (libisev keskmine).

2. Näitajana, mis võimaldab prognoosida turu edasisi liikumisi. See meetod põhineb asjaolul, et kasvu viimane faas kombineeritakse hinnatõusuga. Vastupidises olukorras (langeva turutrendi lõpus) ​​toimub massiline positsioonide sulgemine ja hinnalangus.

3. Täis või alahinnatud ostsillaatori parameetrid viitavad praeguse turuolukorra jätkumisele ja tugevnemisele. Näiteks kui ostsillaator saavutab tippparameetrid ja seejärel lülitub alla, võime rääkida hindade tõusust tulevikus. Samal ajal ei tohiks kiirustada ja tehingut teha (ostma või müüa), kuni hinnad kinnitavad ostsillaatori signaali.

Stohhastiline ostsillaator

Stohhastiline, stohhastiline ostsillaator, stohhastiline ostsillaator - kõik need on sama indikaatori nimed, mille leiutas D. Lane 50ndatel. Tänapäeval on see tööriist tehnilises analüüsis üks populaarsemaid.

Visuaalselt on stohhastiline kõver, mis jääb vahemikku 0 kuni 100. Arvatakse, et kui ostsillaator ületab 70. märgi või langeb alla 30 taseme, siis on jutumärgid tasakaalust väljas.

Ostsillaatori analüüsimisel peate keskenduma järgmistele punktidele:

1. Ostusignaal – ostsillaator murrab üles liikudes läbi 30. taseme.
2. Ostusignaal – ostsillaator murrab alla liikudes läbi 70. taseme.

Signaalitasemena saab kasutada stohhastilisele diagrammile kantud lihtsat SS-i. Seda tehnikat peetakse üheks kõige populaarsemaks, kuna selle abil saate tuvastada teatud ajaintervalliga liikumisi. Probleemi lahendamiseks arvutatakse kaks SS-i - pikk ja lühike. Seejärel lahutatakse lühema perioodiga keskmine SS keskmisest pikema perioodiga SS-st.

Ülaltoodud arvutus peegeldab SS-i ületamise olemust, nii et paljud kalduvad meetodi üle kandma võnkuvate kategooriasse. Kuid praeguses etapis otsustati stohhastiline klassifitseerida konkreetselt ostsillaatoriks.

Ostsillaatori loojad usuvad, et nad suutsid lahendada kaks probleemi:

1. Likvideerige tarbetud hinnakõikumised.
2. Käsitleda pikaajalisi trende.

Seega tunnigraafikuga töötades kasutatakse tunni keskmistamist lühikese perioodina. See omakorda muudab võimatuks lühikeste perioodide jälgimise. Pika perioodi osas saate siin kasutada päevaintervalli. Kui lahutate SS-i parameetri pika aja jooksul, kaob teave keskmise taseme kohta, mis eristab päevi üksteisest. Teisest küljest muudab see funktsioon indikaatori visuaalsemaks:

Täispuhutud indikaatorid annavad märku ostu vajadusest;
– Alahinnatud parameetrid näitavad vastupidist – vajadust müüa.

Peamised trendostsillaatori signaalid on järgmised:

Karune lähenemine;
- bullish lahknemine.

Kasvaval turul annab ostuvajadusest märku stohhastilise kõvera ja nulljoone ristumiskoht, kui esimene joon altpoolt liigub. Sellele peaks eelnema ostsillaatori ümberpööramine trendiga samas suunas.

Langeval turul areneb olukord peegelpildis. Ülevalt liikudes nulltasemest läbi murdev ostsillaator on selge müügisignaal. Eelsignaal on nulljoone kohal asuva ostsillaatori ümberpööramine ülalt liikudes.

Stohhastikut kasutades saad signaali ka trendile vastu liikudes. See võib hõlmata ülemüüdud või üleostetud piirkondade kõvera ümberpööramist.


Stohhastilise analüüsi peamised põhimõtted:

1. Üldise hindade tõusuga suunatakse sulgemishinna parameetrid ülempiiri poole.
2. Langeval turul suunatakse sulgemishinnad taseme alumiste piiride poole.

Stohhastilise analüüsi läbiviimisel saate kasutada kahte tüüpi graafikuid - %K ja %D. %D tüüp on väga oluline, sest kõvera liikumist saab kasutada peamiste turumuutuste hindamiseks. Lisaks on stohhastilise analüüsi abil lihtne välja selgitada viimase sulgemishinna positsioon konkreetse ajaperioodi üldise hinnavahemiku suhtes.

Kõige populaarsem arveldusperiood on viis päeva.

Kõvera parameeter %K saab arvutada järgmiselt:

See arvutus on võimalus määrata protsendina sulgemishinna positsioon üldisel hinnagraafikul teatud ajaperioodil. Kui saadud parameeter osutub suuremaks kui 70, võite otsida sulgemishinda ülemise piiri lähedalt ja vastupidi, kui see väheneb 30-ni, saate seda otsida alumise piiri lähedalt.

Parameeter %D- ülalkirjeldatud kolmepäevase kõvera sujuvam versioon. Arvutamine toimub järgmise valemi abil:

Lihtsate arvutuste abil saate koostada kaks kõverat, mis liiguvad antud vahemikus nullist sajani. Samal ajal on kõverate kuvamisel erinevus:

D - punktiirjoon;
- K - pidev.

Seda tüüpi ehitus on väga kiire ja eristub oma lihtsuse poolest. Kuid on kauplejaid, kes töötavad aeglasemate stohhastiliste joontega. Sel juhul muutuvad arvutusvalemid veidi:

Kõvera parameeter K arvutatakse D jaoks esitatud valemi abil;
- Kõvera parameeter D arvutatakse CC-na K-st.

Stochasticu eesmärk on näidata karude või pullide võimet sulgeda positsioone vastuvõetava piiri äärmiste punktide lähedal. Seega üritab turg tõusu korral sulguda ülempiiri lähedal. Pullid võivad hindu tõsta, ilma et nad järgnevad maksimumpunkti lähedale sulgema. Sellise sündmuste arenguga langeb stohhastiline joon. Vastuvõetud signaali võib tõlgendada müügisignaalina.

Signaal, millele peate tähelepanu pöörama, on vahe vara hinna ja kõvera D vahel. See on võimalik, kui hind on ühes piirkonnas – üle ostetud või ülemüüdud. Need tasemed võivad alata väljaspool tasanditega 70 ja 30 määratletud horisontaaljoonte piire.
Ostma (müüma) on vaja, kui kõver D saavutab vastavalt parameetrid 10-15 (85-90).

Kokku on stohhastilisel ostsillaatoril kolme tüüpi signaale:

1. Ostsillaatori ja hinna erinevus. Seda signaali peetakse üheks võimsamaks. Siin on võimalikud järgmised valikud:

- Karune lahknevus. Sel juhul ületab kõver D taset 70 ja loob kaks täisväärtuslikku piiki. Samal ajal jätkab hinnanäitaja kasvu;

- Bullish Divergence. Kõik toimub peegelpildis – D-kõver langeb madalamale 30. tasemele ja loob kaks põhja. Samal ajal jätkab hind langemist.

Täpse ostu (müügi) signaali saab, kui K ületab D, eeldusel, et viimane on juba varem suunda muutnud. Sel juhul peaks ristmik aset leidma kõvera D paremal küljel.

Ostusignaal on tugevaim siis, kui K-joon on murdnud läbi D-joone ülaosas. Varem oleks joon D pidanud enne ületamist hakkama allapoole liikuma. Ristmiku prioriteetsus on suurem olukorras, kus nii K kui ka D suundusid samas suunas.

2. Ostsillaator liigub ülemüüdud või üleostetud tsooni. Siin on olukord järgmine:

Kui on 7-päevane kasvav trend ja stohhastiline ostsillaator on allpool miinimumjoont, peate ostma, kindlustades samal ajal positsiooni, seades stop lossi eelmise põhja tasemele;

Kui olukord areneb peegelpildis, siis antakse müügisignaal.

Ekstreemumi kuju põhjal saab rääkida trendi tugevusest. Näiteks kui miinimum on liiga madal ja kitsas, siis on karud nõrgad ja järsku tõusu pole vaja oodata. Peegeljäreldused tekivad sügaval ja laial miinimumil.

3. Stohhastiliste joonte ja hinnagraafiku vaheline seos. Stohhastikat saab kasutada lühiajaliste suundumuste hindamiseks. Sel juhul suunatakse mõlemad read samas suunas. Trendi edasisest jätkumisest saame rääkida vaid siis, kui ostsillaator ja hinnad tõusevad. Hinnalanguse ja stohhastilise kasvu korral on hinnakasv samuti lühiajaline.

Suhtelise tugevuse indeksi (RSI) ostsillaator

Üks populaarsemaid ostsillaatoreid analüütikute ja kauplejate seas on suhtelise tugevuse indeks (lühendatult RSI). Vene keeles kõlab ostsillaator nagu "suhtelise tugevuse indeks". Selle parameeter on vahemikus 0 kuni 100. Üks populaarsemaid meetodeid ostsillaatori analüüsimiseks on leida lahknevusi, mis loovad uue kõrgpunkti. RSI omakorda ei suuda enam ületada varasema maksimumi taset.

See lahknevus viitab tõenäolisele hinnaerinevusele. Kui RSI liigub esmalt alla ja langeb allapoole madalaimat taset, siis on ebaõnnestunud tõuge "lõpetatud". Sel juhul saame rääkida tulevasest hinna ümberpööramisest.

RSI suhtelise tugevuse indeksi ostsillaator on võimas tööriist, mis sobib diagrammi analüüsiks :

1. Suhtelise tugevuse indeks moodustab kauplejatele hästi tuntud mustreid, näiteks "kolmnurk" või "pea ja õlad". Ebaõnnestunud kiik, st lühiajaline läbimurre takistuse või toetustasemete kaudu, tekib siis, kui RSI väheneb eelmisest tipust kõrgemale või allapoole (vastavalt maksimum ja miinimum).

2. Alus ja ülaosa. Analüüsimisel tasub arvestada, et suhtelise tugevusindeksi tipud tekivad tasemel üle 70, kuid alla 30. Praktikas moodustuvad need kiiremini kui reaalse hinnagraafiku miinimum- ja maksimumpiik.

3. Vastupanu ja toetus. Tänu suhtelise tugevuse indeksi graafiku omadustele on toetus- ja takistustasemed palju paremini nähtavad kui hinnagraafikul.

4. Ebakõla. Eespool oli öeldud, et lahknevus tekib siis, kui hind saavutab oma tipu, mida ei kinnita uus miinimum- või maksimumnäitaja ostsillaatoril. Sel juhul korrigeeritakse hindu RSI liikumise suunas.

RSI suhtelise tugevuse indeksi leiutas J. Walder eelmise sajandi 70. aastatel. Kõigi olemasolevate ostsillaatorite seas on see tööriist üks täpsemaid ja nõudlikumaid. Töötati välja mitte ainult ostsillaatorikomplekt, vaid ka klassikaline graafiline analüüs voolu tugi- ja takistusjoontega.

RSI suhtelise tugevuse indeks arvutatakse järgmiselt: :


Ostsillaatorit kasutades saate arvutada tõusu- ja langustunde tegeliku tugevuse turul teatud ajahetkel, jälgides järgmise perioodi sulgemishindu. RSI suhtelise tugevuse indeksi parameetril on oma vahemik - nullist sajani.

Eriliinid, mis paiknevad horisontaalselt ning kajastavad ka ülemüüdud ja üleostetud limiite, peavad ületama madalaima ja kõrgeima piiri. Tavaliselt on need jooned vastavalt tasemel 70 ja 30. Samal ajal on tugevalt arenevatel turgudel asukoha muutmine lubatud:

Langeval turul saab tasemeid nihutada positsioonidele 20 ja 60;
- Kasvaval turul - positsioonidel 40 ja 80.

On veel üks reegel, millega ostsillaatoreid kasutav kaupleja peab arvestama. Abijooned tuleks tõmmata nii, et suhtelise tugevuse indeksi diagramm oleks kõrgeimast või madalaimast punktist kõrgemal mitte rohkem kui 5% kogu aruandeperioodi (4-6 kuud) ajast. Joone on soovitav korrigeerida kord kvartalis. Sel juhul on indikaatori poolt genereeritud kolme tüüpi signaale:
- graafilised mudelid;
- tasemed;
- lahknevused.

Näitajat tuleks analüüsida, võttes arvesse järgmisi põhimõtteid:

- Ostusignaal ilmub siis, kui turg kasvab ja valitseb bullish sentiment. Sellised signaalid ilmnevad siis, kui hinnad langevad miinimumpiirini. Peate ostma kohe, kui ostsillaator hakkab kasvama. Samas tasub stop loss paigutada allapoole madalaimat hinnapiiri. Ostusignaal on tugevaim siis, kui suhtelise tugevuse indeksi eelviimane miinimumpunkt on alumisest lisareast allpool ja viimane on selle kohal. Langeval turul on pildil peegelpilt;

- Müügisignaal Kõige ilmsem on see, kui ostsillaatori eelviimane tipp asub ülemise lisarea taseme kohal ja viimane hind, vastupidi, langeb allapoole.

Võrreldes teiste näitajatega on suhtelise tugevuse indeks kõige täpsem. Põhjuseks on indikaatori võime näha ette jooksvat hinnaliikumist, mis annab kauplejale võimaluse ennustada turgu ja teha kasumlik tehing. Näiteks ostsillaatori rida võib muutuda 1-2 päeva enne seda, kui praegune hind muutub.

Ostsillaatori trendijoonte analüüsimise põhireeglid:

1. Kui ostsillaatori kõver on ülemise lisajoone kohal, näitab see selget tõusutrendi ja bullish sentimentide ülekaalu. Teisalt saab siin rääkida üleostetud turust ja üleminekust müügiperioodile.

2. Kui ostsillaatori kõver läbib suhtelise tugevuse indeksi langustrendi joont, peate esitama ostutellimuse. Vastupidises olukorras, kui ostsillaatori tõusev joon on katki, võite alustada müüki.

3. Kui indeksi kõver on allpool alumist abijoont, näitab see karude domineerimist turul. See viitab ka sellele, et turg on ülemüüdud ja ostetakse tulevikus aktiivselt.

4. Ostetakse ostsillaatori signaali arvesse võttes ainult kasvaval turul. Siin on oluline punkt. Isegi tugev turutrend (olenemata suunast) võib põhjustada ostsillaatori kriitilise väärtuse saavutamise. Samas on veel vara teha järeldusi selle kohta, kas turg on üle ostetud või üle müüdud, sest selline otsus võib viia kasumlike tehingute sulgemiseni.

Olukorda saab kirjeldada näitega. Oletame, et turg on pikka aega üleostetud. Asjaolu, et ostsillaator on ülemisest abijoonest kõrgemale roninud, ei tähenda, et oleks vaja pikki positsioone sulgeda ja avada lühikesed positsioonid. Kui ostsillaator läheb esimest korda mainitud joonest kaugemale, on see turuosalistele ainult signaal, hoiatus. Alles sekundaarse läbimurde korral saame rääkida enam-vähem stabiilsest trendist.

Võib ette tulla olukordi, kus ostsillaator ei kinnita hinnatõusu või -languse fakti. Sel juhul moodustub kahekordne süvend või tipp. Sel juhul peate juba kaitsmiseks võtma mitmeid meetmeid avatud positsioonid. Olukorras, kus kõver pöördub ümber ja sulgeb eelmise languse või tipu, ei ole vaja kiirustada väljumisega. Siin parim variant- täiendavate stoppkäskude seadmine.

Täiendavad tehnilise analüüsi näitajad

Lisaks ülaltoodud tööriistadele saab eristada järgmisi näitajaid:

1. Keskmine suunaline liikumine on populaarne tehniline näitaja, mille abil saab määrata tulevasi hinnasuundumusi.

2. Kaubakanalite indeks- tehnilise näitaja tüüp, mida kasutatakse hinnast kõrvalekaldumiseks finantsilised vahendid keskmisest parameetrist. Kui indeksi parameeter on kõrge, loetakse vara väärtus ülehinnatuks ja kui indeksi parameeter on madal, siis alahinnatuks.

3.Demarker- indikaator, mis kajastab kahe riba (praegune ja eelmine) erinevust. Näidud salvestatakse, kui eelmise riba maksimaalne parameeter on praegusest indikaatorist madalam. Lugeja sisaldab parameetrite kogumahtu. Nimetaja sisaldab sama väärtust, samuti eelmise ja praeguse lati hinna madalaima taseme erinevuste summat. Kui parameeter langeb alla 30, näitab see hinna ülespoole pöördumist. Kui parameeter on suurem kui 70, siis on liikumise ja selle allasuunamise muutumise tõenäosus suur.

4. Ümbrik- tehnilise analüüsi indikaator, mida töötleb 2 CC rida. Üks asub veidi madalamal ja teine ​​on kõrgem. Kui turg ületab teatud piirid, siis on võimalik kiire trendi muutus.

5. Liikuv keskmine- populaarne CC indikaator, mida kasutatakse keerukate näitajate arvutamiseks. Arvutamine toimub teatud perioodiga. Mida suurem on viimane, seda väiksem on valesignaalide oht.

6. Paraboolne SAR- üks näitajatest, mis on kantud hinnagraafikule. Põhimõtteliselt sarnaneb see ülalkirjeldatud indikaatoriga. Ainus erinevus seisneb selles, et Parabolic SAR liigub suurima kiirendusega ja võib muuta oma positsiooni hinna suhtes. Kui kõver läbib indikaatorjoont, siis on oht, et indikaator pöördub tagasi. Sel juhul asuvad järgmised parameetrid vastasküljel. Indikaatori pöördumise fakt annab märku trendi pöördumisest (lõpetamisest).

7. Muutuse määr- efektiivne ostsillaator, mille abil saab hinnata erinevatel perioodidel protsentuaalset hinna korrigeerimist. Arvutus tehakse voolu võrdluspositsioonist Sel hetkel eelmise perioodi väärtus ja väärtus (viimane jääb praegusest teatud arvu perioode maha - 1 minutist 30 päevani).

8. Standardhälve- indikaator, mis näitab, kui palju hind teatud aja jooksul muutub. Standardhälve arvutatakse kahe näitaja – hinna ja liikuva keskmise – erinevuse ruutkeskmise keskmisena.

9. Lisaks on sellised näitajad nagu William's Percent Range, Omega Tradestation jt.

Olge kursis kõigi United Tradersi oluliste sündmustega – tellige meie leht

MetaTraderi esmakordsel avamisel kogeb iga algaja kerget paanikahoogu. Mis pole üllatav! Kuidas siin mitte segadusse sattuda: terve hunnik aknaid ebaselgete mitmevärviliste graafikutega. Kõik liigub, vilgub – teie silmad jooksevad metsikult ja käsi sirutab hiire järele, et see kohutav programm sulgeda. Rahune, lihtsalt rahu! Need harjumatud värvilised jooned võivad teid kauplemisel aidata, sest need on seal põhjusega ja neid nimetatakse tehnilise analüüsi indikaatoriteks.

Võite küsida: mis on indikaator? See on väike skript, mis võimaldab jälgida ja prognoosida hinnaliikumist, määrata trendi, tehingute arvu minutis, müügimahtusid ja paljusid muid turutegureid. Iga näitaja põhineb mingil ideel. Näiteks ostsillaatorite tuumaks on "kevade" teooria, mis väidab, et hind naaseb alati oma varasemale väärtusele. Kahjuks ei ole kõik näitajad kasulikud, mõned neist ei anna üldse väärtuslikku teavet, teised aga on kauplemisele täiesti kahjulikud. Indikaatori valimisel peate meeles pidama üht reeglit: need on kõik ebatäiuslikud ja ideaalset indikaatorit pole olemas.

MetaTraderil on mitukümmend sisseehitatud tehnilise analüüsi indikaatorit, mille muudatusi saate Internetist alla laadida lõputul hulgal ja skriptiredaktoris saate soovi korral hõlpsasti ise teha. Ärge muretsege, edukaks Forexil kauplemiseks ei pea te igaüks neist põhjalikult tundma, eriti kuna sama tüüpi näitajad praktiliselt ei erine üksteisest – piisab, kui mõistate ühe tööpõhimõtet, et omada puhata. Selle asemel, et iga näitajat üksikasjalikult uurida, on parem uurida. Tehnilised turunäitajad jagunevad mitmeks tüübiks: trendinäitajad, ostsillaatorid ja mittestandardsed abinäitajad.

Trendiindikaatorid, nagu nimigi ütleb, võimaldavad teil määrata suuna ja hoiatada trendi pöördumise eest. Tavaliselt põhinevad need hinnaväärtuste keskmistamisel ja silumisel. Neid näitajaid ei soovitata turu prognoosimisel kasutada, kuna nende väärtused on hilinenud. Need näitajad on head olemasoleva trendi jätkusuutlikkuse määramiseks. Sellesse tüüpi kuuluvad AMA, Instant Trend Line ja teised.

Ostsillaatorid on oma olemuselt juhtivad näitajad. Need aitavad lähitulevikus hinnata hindade liikumist. Ostsillaatorid on kõige tõhusamad kahe trendi vahelisel stagnatsiooniperioodil, kuna pöördumise hetkel näitavad need äärmuslikke väärtusi ja vihjavad selgelt uue trendi algusele. Ostsillaatorite hulka kuuluvad ka teised.

Tehnilise analüüsi indikaatorid on salakavalad programmid, mis võivad algaja täiesti segadusse ajada, kuna kipuvad osutama erinevatesse suundadesse. Ärge heitke meelt, see ei ole osa suurepärasest ja kohutavast plaanist algajaid kauplejaid rikkuda, vaid lihtsalt üks näitajate omadus. Trendiindikaatorid on "soos" täiesti kasutud ja näitavad valeinfot, stabiilse trendi korral võivad ostsillaatorid olla eksitavad. Seetõttu peaksite arvestama turuolukorraga. Selles aitavad teid mittestandardsed indikaatorid, näiteks Fibonacci Lines, ZigZag, Deviation Channels ja teised. Lisaks on kõige usaldusväärsem ja täpsem näitaja hind ise erinevatel ajavahemikel.

Kokkuvõtteks tahan öelda: fanatismi pole vaja. Alguses ei saa te ilma tehniliste turunäitajateta hakkama, isegi professionaalsed kauplejad loobuvad neist harva. Selleks on vaja turgu tunda nagu oma viit sõrme ja tunda hinnaliikumist nagu oma pulssi. Kuid ka akent ei tasu katta kümnete diagrammidega, vastasel juhul kaotate olukorra üle täielikult kontrolli. Optimaalne indikaatorite arv on kaks või kolm erinevat tüüpi, soovitav on need paigutada mitte juhuslikult, vaid vastavalt valitud strateegiale. Edu!