Перед тем как ознакомиться с тем, что представляют собой инвестиции в основной капитал, стоит рассмотреть оба понятия по отдельности. Это поможет более подробно разобраться в них и избежать ошибок в дальнейшем.

Понятие инвестиций и основного капитала

Инвестиции представляют собой долгосрочные вложения капитала в объекты различных видов деятельности для получения дохода в дальнейшем.

Основным капиталом является имущество предприятий, которое выражено в денежном эквиваленте. К нему можно отнести материальные ценности организации, а также финансовые и нематериальные активы.

Понятие инвестиций в основной капитал

Инвестиции в основной капитал - это вложения, которые будут способствовать приобретению, созданию, а также расширению основных фондов предприятия. Результатом данного процесса может стать сооружение новых объектов и модернизация оборудования, покупка необходимых транспортных средств и инструментов. Кроме того, выполняются другие действия, направленные на развитие того или иного субъекта экономики.

На сегодняшний день подобные инвестиции занимают преимущественную часть общего количества вложений каждой организации. Стоит отметить, что объем инвестиций в основной капитал является непостоянным. Этот показатель может меняться достаточно часто в зависимости от потребностей предприятия.

Виды рассматриваемых инвестиций

Рассматривая сферы финансового вложения, выделяют такие виды инвестиций:

• строительство;
• ведение сельского хозяйства;
• лесное хозяйство и охота;
• рыбное хозяйство;
• промышленность;
• торговля;
• область ресторанного и отельного бизнеса;
• сфера связи и транспорт;
• ремонт оборудования и бытовых изделий;
• торговля и аренда объектов недвижимости;
• охрана здоровья;
• область государственного управления;
• образование;
• финансовая деятельность;
• предоставление индивидуальных и коммунальных услуг;
• культура и спорт.

В указанных сферах деятельности инвестиции в основной капитал стабильно прослеживаются. Стоит учитывать, что их показатели изменяются в зависимости от эффективности. Необходимо ознакомиться с условиями, которые имеют значение для обеспечения ее достаточного уровня.

Факторы, которые влияют на эффективность инвестиций

Различные факторы оказывают влияние на показатели инвестиций в основной капитал, что сказывается на функционировании предприятия. Ими на общегосударственном уровне могут быть:

• целесообразность экономической политики, которая проводится в стране;
• социальная обстановка в стране;
• показатели совершенства систем налогообложения;
• наличие и суть инвестиционных рисков в определенном государстве для капиталовкладчиков;
• условия, которые созданы для привлечения капиталов из-за рубежа.

Необходимо учитывать условие: финансирование инвестиций в основной капитал может снизиться, что станет результатом недостаточной эффективности инвестиционной политики в государстве. Одним из основных факторов, который может отобразиться на этом, является степень инфляции в стране.

Когда рассматриваются отдельные регионы государства и определенные предприятия, на объем вложений могут повлиять:

• уровень применения производственных основных фондов и мощности;
• конкурентоспособность распространяемой продукции;
• качество и эффективность инвестиционных проектов, реализуемых организациями;
• рациональность в процессе обращения с ресурсами предприятия.

Учитывая данные факторы, можно увеличить объем инвестиций, поступающих в основной капитал.

Источники вкладов в основной капитал

Разделяя факторы, которые оказывают влияние на инвестиции в основной капитал, счет бухгалтерского учета составляет компания. Стоить отметить, что источниками финансовых потоков являются средства, принадлежащие предприятию, программные продукты, торговые марки, патенты, а также активы земельных фондов.

Инвестиции в основной капитал также могут поступать из привлеченных активов благодаря выпуску акций компании. Они обладают особым влиянием на структуру вложений. Стоит также учитывать, что денежные взносы могут выделяться группами промышленно-фондового типа, а также акционерными обществами и холдинговыми компаниями. Подобные инвестиции вкладываются по безвозвратному принципу и именно их можно назвать одними из наиболее эффективных источников экономического развития организаций и экономики в целом.

Что необходимо для привлечения инвестиций?

Никто не будет заниматься благотворительностью и вкладывать средства в деятельность, не имея при этом выгоды. По этой причине составляется специальный инвестиционный договор, в котором указывается объект, обязательства обеих сторон, их ответственность и сроки. На его основе инвестор получает право на свою долю прибыли.

В подобном партнерстве риск существует лишь для инвестора, потому что он не может быть полностью уверен в прибыльности предпринимательской деятельности. При этом если компания не получит дохода, она не должна будет выплачивать ничего инвестору.

Без особых причин совершать вклады также инвесторы не станут. Для привлечения средств необходимо составить грамотный бизнес-план. Он должен отображать и обосновывать прибыльность вложений. Требуется предварительно обдумывать условия, на которых компания согласится на инвестирование. Кроме того, стоит продумать детали, присутствующие в данном процессе. В противном случае предприниматель может оказаться в неопределенной ситуации.

Инвестиции в основной капитал несложно привлечь, к тому же это выгодное взаимодействие для обоих участников сделки. По этой причине также просто найти инвестора для действительно прибыльного дела.

Под долгосрочными инвестициями (вложениями во внеоборотные активы) подразумеваются затраты на создание, увеличение размеров, а также приобретение внеоборотных активов длительного пользования (свыше одного года), не предназначенных для продажи , за исключением долгосрочных финансовых вложений в государственные ценные бумаги, ценные бумаги и уставные капиталы других организаций.

Долгосрочные инвестиции связаны:

С осуществлением капитального строительства в форме нового строительства, а также реконструкции, расширения и технического перевооружения действующих организаций и объектов непроизводственной сферы;

С приобретением зданий, сооружений, оборудования, транспортных средств и других отдельных объектов основных средств или их частей;

С проведением мероприятий по созданию и приобретению нематериальных активов;

С приобретением земельных участков и объектов природопользования;

С осуществлением доходных вложений в материальные ценности;

С выполнением научно-исследовательских, опытно-конструкторских и технологических работ.

Организация строительства объектов, контроль за его ходом и ведение бухгалтерского учета производимых при этом затрат осуществляется застройщиками. Под застройщиками понимаются предприятия, специализирующиеся на организации капитального строительства, дирекции строящихся предприятий, а также действующие предприятия, осуществляющие капитальные вложения.

Капитальные вложения являются необходимым элементом воспроизводства, который заключается в замене (восстановлении) основных фондов, если их дальнейшее использование физически невозможно или экономически нецелесообразно, либо в приобретении новых основных фондов и в обеспечении данного процесса путем выделения соответствующих источников его финансирования.

Законченные долгосрочные инвестиции оценивают исходя из инвентарной стоимости принятых строительных объектов и приобретенных отдельных видов основных средств и других долгосрочных активов.

3.1. Учет долгосрочных инвестиций

Для отражения в бухгалтерском учете операций, связанных с осуществлением долгосрочных инвестиций, используется балансовый счет 08 «Вложения во внеоборотные активы», на котором учитываются инвестиции по направлениям вложений капитального характера (видам) на специально открываемых субсчетах:

08-1 «Приобретение земельных участков»;

08-2 «Приобретение объектов природопользования»;

08-3 «Строительство объектов основных средств»;

08-4 «Приобретение объектов основных средств»;

08-5 «Приобретение нематериальных активов»;

08-6 «Перевод молодняка животных в основное стадо»;

08-7 «Приобретение взрослых животных»;

08-8 «Выполнение научно-исследовательских, опытно-конструкторских и технологических работ» и др.

По отношению к балансу счет 08 активный, калькуляционный. Дебетовое сальдо отражает сумму фактических затрат по незаконченному строительству и приобретениям. По дебету счета записывают фактические произведенные хозяйством затраты, подлежащие, в соответствии с законодательством, включению в первоначальную стоимость объектов внеоборотных активов. Сформированная первоначальная стоимость объектов основных средств, нематериальных и других активов, принятых в эксплуатацию и оформленных в установленном порядке, списывается с кредита счета 08 в дебет счетов 01 «Основные средства», 03 «Доходные вложения в материальные ценности», 04 «Нематериальные активы» и др. Затраты по завершенным операциям формирования основного стада списываются со счета 08 в дебет счета 01 «Основные средства» (табл. 3.1).

Таблица 3.1 Типовая корреспонденция счетов по учету долгосрочных инвестиций

Аналитический учет по счету 08 «Вложения во внеоборотные активы» ведется в разрезе затрат, осуществляемых хозяйством по каждому поступающему объекту основных фондов.

Построение аналитического учета должно производиться таким образом, чтобы имелась возможность обособления информации о затратах на:

Строительные работы и реконструкцию; буровые работы; монтаж оборудования; приобретение оборудования, не требующего монтажа, а также на инструменты и инвентарь и др.;

Формирование основного стада по видам животных, а в отдельных случаях – по породам;

По затратам закладки и выращивания многолетних насаждений – по видам, годам, местам их нахождения;

По затратам, связанным с приобретением нематериальных активов.

3.2. Учет земельных участков

Земля является универсальным средством производства. Земельные участки относятся к понятию недвижимости и входят в состав внеоборотных активов. Но в отличие от всех прочих внеоборотных активов земельные участки являются объектами, стоимость которых не амортизируется, так как их потребительские свойства с течением времени не изменяются, декапитализируются при списании.

На территории Российской Федерации разрешена частная собственность юридических лиц на земельные участки. Право собственности на земельный участок, если иное не установлено законом, распространяется на находящиеся в границах этого участка поверхностный (почвенный) слой и замкнутые водоемы, находящиеся на нем лес и растения.

В настоящее время земли принадлежат организациям на праве собственности, пользования или аренды. Это определяет организацию учета земельных участков и обусловливает их отражение на балансе или забалансовых счетах.

Первичный учет земель осуществляется в акте на оприходование земельных угодий по видам угодий:

Сельскохозяйственные угодья: пашня; пастбища; сенокосы и др.;

Земли, находящиеся в стадии мелиоративного строительства;

Земли, находящиеся в стадии восстановления плодородия;

Лесные площади и древесно-кустарниковые насаждения (полезащитные полосы, древесно-кустарниковая растительность на землях сельскохозяйственного назначения);

Земли, находящиеся под водой (под реками и ручьями, под озерами, под водохранилищами, прудами и др.);

Земли под дорогами, прогонами и просеками;

Земли под общественными дворами, улицами и площадями и прочими общественными постройками;

Прочие земли.

В сельскохозяйственном производстве детализация учета земель может осуществляться по севооборотам, сенокосооборотам и пастбищеоборотам, полям, участкам, садам, виноградникам, ягодникам и т. д.

Земельные участки приходуются в состав основных средств в результате их покупки, безвозмездного поступления, вклада в уставный капитал физическими лицами земельных долей и других операций. При этом оценку стоимости земель производят следующими способами:

При взносе в уставный капитал – по обоюдной договоренности сторон;

При покупке – исходя из сумм фактических произведенных затрат;

При безвозмездной передаче – по рыночной цене на дату оприходования;

При обмене на другое имущество – по балансовой стоимости имущества, обмениваемого на земельный участок.

В случае невозможности проведения оценки стоимости земли одним из вышеуказанных способов оценка производится исходя из ее нормативной цены.

Оприходование и выбытие земельных участков производится на основании следующих бухгалтерских записей.

3.3. Учет затрат при строительстве объектов основных средств

Объектами, вводимыми при строительстве, являются здания, сооружения со всеми относящимися к ним обустройствами, оборудованием, а также при необходимости с прилегающими к ним инженерными сетями, объектами внешнего благоустройства и пр.

Процесс строительства начинается с планирования, которое осуществляется на базе имеющихся смет на строительство и определения источников его финансирования, а завершается вводом построенных объектов в эксплуатацию, после чего затраты на капитальное строительство приобретают форму первоначальной стоимости введенных основных средств.

К расходам, формирующим первоначальную стоимость объекта, вводимого строительством, относятся затраты на строительные работы, на монтаж оборудования, на приобретение оборудования, требующего и не требующего монтажа, инструмента, инвентаря и другие расходы в соответствии с утвержденной сметой на строительство. Заказчик-застройщик отражает соответствующие расходы по дебету счета 08, субсчет 3 «Строительство объектов основных средств» в корреспонденции со счетом 60 «Поставщики и подрядчики».

Бухгалтерский учет операций по капитальному строительству ведется в порядке, установленном ПБУ 2/94 «Учет договоров (контрактов) на капитальное строительство» и Положением по бухгалтерскому учету долгосрочных инвестиций.

В бухгалтерском учете затраты по строительству группируются по технологической структуре расходов, определяемых сметной документацией. Учет рекомендуется вести по следующей структуре расходов:

Строительные работы;

Работы по монтажу оборудования;

Приобретение оборудования, сданного в монтаж;

Приобретение оборудования, не требующего монтажа; инструмента и инвентаря;

Приобретение оборудования, требующего монтажа, но предназначенного для постоянного запаса;

Прочие капитальные затраты; затраты, не увеличивающие стоимости основных средств.

Строительно-монтажные работы могут выполняться силами специализированных организаций (подрядный способ) или собственными силами организации-застройщика (хозяйственный способ). Юридической основой при первой форме взаимоотношений является заключаемый сторонами в соответствии с действующими правилами и положениями договор подряда на капитальное строительство.

При подрядном способе производства выполненные и оформленные в установленном порядке строительные работы и работы по монтажу оборудования отражаются у застройщика на счете 08 по договорной стоимости согласно оплаченным или принятым к оплате счетам подрядных организаций. Расчеты между заказчиком и подрядчиком в процессе строительства могут осуществляться:

В форме промежуточных платежей за выполненные подрядчиком работы по этапам (конструктивным элементам) на основании акта о приемке в эксплуатацию очереди, пускового комплекса и т. п., составленного приемочной комиссией;

После завершения всех работ на объекте строительства на основании утвержденного государственной приемочной комиссией акта о приемке в эксплуатацию законченного строительства.

При выявлении завышения стоимости строительных и монтажных работ по оплаченным и принятым к оплате счетам подрядных организаций заказчик уменьшает на сумму завышения принятые от них затраты с соответствующим возмещением за счет полученных подрядчиками сумм, использованных источников финансирования или уменьшения задолженности по принятому к оплате счету от подрядной организации за выполненные работы.

При хозяйственном способе производства строительно-монтажных работ в рамках субсчета 08-3 «Строительство объектов основных средств» по каждому строящемуся или реконструируемому объекту открывается отдельный аналитический счет.

На данных аналитических счетах организация учитывает фактически производимые затраты по следующим статьям:

«Материалы»;

«Основная оплата труда с отчислениями на социальные нужды»;

«Затраты на эксплуатацию строительных машин и механизмов»;

«Накладные расходы»;

«Прочие затраты».

По статье «Материалы» отражается стоимость фактически израсходованных в процессе проведения строительных и монтажных работ материалов. Вторая статья затрат включает оплату труда и другие выплаты работникам, занятым в строительстве. Статья «Затраты на эксплуатацию строительных машин и механизмов» состоит из затрат на оплату труда работников, обслуживающих машины и механизмы, потребляемую ими электроэнергию и горюче-смазочные материалы (ГСМ), на амортизацию, аренду и т. д. Накладные расходы представляют собой общие затраты на строительство, распределенные на каждый объект. Все остальные затраты включают в статью «Прочие затраты».

3.4. Учет затрат на приобретение внеоборотных активов

Приобретение объектов внеоборотных активов осуществляется:

За плату на основании договоров купли-продажи в отношении основных средств (на основании договора уступки-приобретения в отношении нематериальных активов);

В качестве внесения вклада в уставный (складочный) капитал вновь образуемой организации или в увеличение уставного (складочного) капитала уже существующей организации на основании учредительного договора;

При обмене на другое имущество;

При безвозмездном поступлении.

При поступлении за плату на основании договора купли-продажи первоначальная стоимость объектов внеоборотных активов формируется исходя из следующих затрат:

1. По объектам основных средств – в размере фактически произведенных затрат:

Сумм, уплачиваемых организацией в соответствии с договором поставщику (продавцу);

Сумм, уплачиваемых за информационные и консультационные услуги, связанные с приобретением основных средств;

Регистрационных сборов, государственных пошлин и других аналогичных платежей, произведенных в связи с приобретением (получением) прав на объект основных средств;

Таможенных пошлин и невозмещаемых налогов, уплачиваемых в связи с приобретением объекта основных средств;

Вознаграждений, уплачиваемых посреднической организации, через которую приобретен объект основных средств;

Иных затрат, непосредственно связанных с приобретением, сооружением и изготовлением объекта основных средств.

2. По объектам приобретенных нематериальных активов – в размере следующих фактически произведенных затрат:

Сумм, уплачиваемых в соответствии с договором уступки (приобретения) прав правообладателю (продавцу);

Сумм, уплачиваемых за информационные и консультационные услуги, связанные с приобретением нематериальных активов;

Регистрационных сборов, таможенных пошлин, патентных пошлин и других аналогичных платежей, произведенных в связи с уступкой (приобретением) исключительных прав правообладателя;

Невозмещаемых налогов, уплачиваемых в связи с приобретением объекта нематериальных активов;

Вознаграждений, уплачиваемых посреднической организации, через которую приобретен объект нематериальных активов;

Иных расходов, непосредственно связанных с приобретением нематериальных активов.

Приобретение оборудования, машин, инструмента, инвентаря и других объектов основных средств на основании договоров купли-продажи отражается по субсчету 08-4 «Приобретение объектов основных средств»; затраты по приобретению нематериальных активов показываются на дебете субсчета 08-5 «Приобретение нематериальных активов».

Денежная оценка основных средств, вносимых участниками общества с ограниченной ответственностью и принимаемых в общество третьими лицами в уставный капитал общества, утверждается решением общего собрания участников общества, принимаемым всеми участниками общества единогласно.

Денежная оценка основных средств, вносимых в оплату акций при учреждении акционерного общества, производится по соглашению между учредителями. При этом оценка не может быть выше оценки рыночной стоимости имущества, выполненной независимым оценщиком. Согласно ст. 34 Федерального закона «Об акционерных обществах» привлечение независимого оценщика для оценки рыночной стоимости является обязательным.

В бухгалтерском учете в соответствии с Планом счетов поступление объектов основных фондов в качестве вклада в уставный (складочный) капитал отражается записями: по дебету счета 08 и кредиту счета 75-1 «Расчеты по вкладам в уставный (складочный) капитал». При вводе объектов в эксплуатацию делаются записи:

Дт счета 01 «Основные средства», 04 «Нематериальные активы»

Кт счета 08 «Вложения во внеоборотные активы».

Первоначальной стоимостью объектов внеоборотных активов, приобретаемых в обмен на другое имущество, отличное от денежных средств, является стоимость ценностей, переданных или подлежащих передаче организацией. Стоимость данных ценностей устанавливается исходя из цены, по которой в сравнимых обстоятельствах обычно организация определяет стоимость аналогичных ценностей.

При этом в бухгалтерском учете делаются следующие записи.

Первоначальная стоимость объектов внеоборотных активов, полученных по договору дарения (безвозмездно), формируется по дебету счета 08 «Вложения во внеоборотные активы» и складывается из их текущей рыночной стоимости на дату принятия к учету, расходов на доставку, если они оплачиваются принимающей стороной, и других расходов, связанных с подготовкой объекта к эксплуатации. Это отражается в учете записями:

– на текущую рыночную стоимость поступившего основного средства – в корреспонденции со счетом 98 «Доходы будущих периодов», субсчет «Безвозмездные поступления»;

– на расходы по доставке, транспортировке и приведению объекта в состояние, пригодное к использованию, – в корреспонденции со счетами расчетов, денежных средств и др.

В последующем после ввода основного средства в эксплуатацию часть доходов будущих периодов (в сумме начисленной амортизации за отчетный период) признается доходами отчетного периода и записывается по дебету счета 98 «Доходы будущих периодов», субсчет «Безвозмездные поступления», и кредиту счета 91 «Прочие доходы и расходы».

3.5. Учет затрат на приобретение оборудования, сданного в монтаж

При поступлении в организацию оборудования, требующего монтажа, его приходуют по фактической себестоимости приобретения по дебету счета 07 «Оборудование к установке» с кредита счета 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками» и других счетов.

Счет 07 «Оборудование к установке» предназначен для обобщения информации о наличии и движении технологического, энергетического и производственного оборудования, требующего монтажа и предназначенного для установки в строящихся (реконструируемых) объектах. Если монтаж приобретаемому оборудованию не требуется, то стоимость такого оборудования фиксируется сразу по дебету счета 08 «Вложения во внеоборотные активы».

К оборудованию, требующему монтажа, также относится оборудование, вводимое в действие только после сборки его частей и прикрепления к фундаменту или опорам, к полу, междуэтажным перекрытиям и прочим несущим конструкциям зданий и сооружений, а также комплекты запасных частей такого оборудования. В состав этого оборудования включаются контрольно-измерительная аппаратура или другие приборы, предназначенные для монтажа в составе устанавливаемого оборудования.

Счет 07 материальный (инвентарный) и калькуляционный. К нему могут быть открыты субсчета:

07-1 «Оборудование к установке отечественное»;

07-2 «Оборудование к установке импортное».

Расходы по приобретению оборудования складываются из его стоимости по счетам поставщиков, транспортных расходов по доставке оборудования и заготовительно-складских расходов (включая наценки, комиссионные вознаграждения, уплаченные снабженческим организациям, стоимость услуг посреднических организаций и др.).

Сумму НДС по поступившему оборудованию отражают по дебету счета 19 «Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям» с кредита счета 60 и других счетов.

Поступление оборудования к установке может быть отражено с использованием счета 15 «Заготовление и приобретение материальных ценностей» или без его использования в порядке, аналогичном порядку учета соответствующих операций с материалами. При использовании счета 15 учет отклонений в расходах по приобретению ведут по номенклатуре статей, утвержденной заказчиком. Ежемесячно расходы, учтенные на счете 15, списывают с кредита этого счета в дебет счета 07 и включают в состав отклонений фактической стоимости приобретения от их стоимости по счетам поставщиков (табл. 3.2).

Отдельно учитывается оборудование при строительстве подрядным способом, переданное заказчиком подрядчику для монтажа. При этом оборудование продолжает учитываться у заказчика на счете 07 «Оборудование к установке», а у строительной организации оно принимается на забалансовый счет 005 «Оборудование, принятое для монтажа».

Таблица 3.2 Типовая корреспонденция счетов по учету оборудования требующего монтажа

Аналитический учет по счету 07 ведется по местам хранения оборудования и отдельным его наименованиям (видам, маркам и т. д.).

3.6. Учет затрат по формированию основного стада

Основное стадо продуктивного и рабочего скота формируется за счет перевода молодняка в основное стадо, приобретения взрослых животных и безвозмездного их получения. В бухгалтерском учете выделяют следующие расходы:

1) по выращиванию организацией собственного молодняка продуктивных и рабочих животных в целях последующего перевода в основное стадо;

2) по приобретению организацией взрослых животных у сторонних организаций и физических лиц в целях увеличения поголовья основного стада.

Для отражения операций по принятию на учет собственного молодняка, выращенного в организации, предназначен субсчет 08-6 «Перевод молодняка животных в основное стадо». По дебету данного субсчета записывается сумма балансовой стоимости молодняка, переводимого в основное стадо, в корреспонденции с кредитом счета 11 «Животные на выращивании и откорме». Переведенный молодняк одновременно списывается в дебет счета 01 «Основные средства» с кредита субсчета 08-6.

Аналитический учет по данному субсчету строится таким образом, чтобы была возможность обособления информации о затратах по отдельным видам животных (крупный рогатый скот, лошади, свиньи и т. п.).

Стоимость молодняка, переводимого в основное стадо, складывается из стоимости молодняка на начало года и затрат на выращивание в текущем году.

Затраты на выращивание молодняка животных в текущем году определяются исходя из полученного привеса живой массы с начала года до даты перевода в плановой оценке одного килограмма (центнера) привеса или прироста (в отношении молодняка животных, по которому не производится определение привеса живой массы, например молодняка лошадей). Прирост лошадей определяется исходя из плановой себестоимости одного кормо-дня их содержания и количества дней с начала года до даты перевода.

После того, как в конце года рассчитывается фактическая себестоимость затрат на выращивание молодняка животных, переведенных в течение года в основное стадо, на величину выявленной на счете 11 «Животные на выращивании и откорме» разницы делается дополнительная либо сторнировочная запись в дебет субсчета 08-6 «Перевод молодняка животных в основное стадо». Одновременно корректируется стоимость оприходованных животных, отраженная на счете 01-4 «Скот рабочий и продуктивный».

Для отражения операций по приобретению взрослых животных у племзаводов и других организаций в целях увеличения основного стада предназначен субсчет 08-7 «Приобретение взрослых животных». По дебету данного счета отражаются все затраты, осуществляемые организацией в связи с приобретением животных, в корреспонденции с соответствующими счетами учета затрат:

Дт счета 08-7 «Приобретение взрослых животных», Кт счетов 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками», 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами» и др.

Дт счета 19 «Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям», Кт счетов 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками», 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами»

Дт счета 08-7 «Приобретение взрослых животных», Кт счетов 23 «Вспомогательные производства», 70 «Расчеты с персоналом по оплате труда», 69 «Расчеты по социальному страхованию и обеспечению», 10 «Материалы», 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами».

Дт счета 01-4 «Скот рабочий и продуктивный», Кт счета 08-7 «Приобретение взрослых животных».

Взрослые животные, полученные безвозмездно, принимаются к бухгалтерскому учету по рыночной стоимости, к которой прибавляются фактические расходы по доставке животных в организацию. Рыночная стоимость животных, полученных безвозмездно, записывается в дебет счета 08 с кредита счета 98 «Доходы будущих периодов».

Затраты по завершенным операциям формирования основного стада списывают с кредита счета 08 «Вложения во внеоборотные активы» в дебет счета 01 «Основные средства».

3.7. Учет расходов на научно-исследовательские, опытно-конструкторские и технологические работы

Отражение в бухгалтерском учете операций, связанных с проведением научно-исследовательских, опытно-конструкторских и технологических работ (НИОКР), следует осуществлять в соответствии с требованиями ПБУ 17/02.

Настоящее Положение применяется в отношении научно-исследовательских, опытно-конструкторских и технологических работ:

По которым получены результаты, подлежащие правовой охране, но не оформленные в установленном законодательством порядке;

По которым получены результаты, не подлежащие правовой охране в соответствии с нормами действующего законодательства.

Если, например, по результатам НИОКР будет получен патент на изобретение или другой подобный документ, то организация должна принять созданные объекты в качестве нематериальных активов.

ПБУ 17/02 не распространяется на расходы:

По освоению природных ресурсов;

На подготовку и освоение производства;

связанные с совершенствованием технологии и организации производства, улучшением качества продукции, ее дизайна и других эксплуатационных свойств.

Расходы на НИОКР признаются в бухгалтерском учете при наличии следующих условий:

Сумма расхода может быть определена и подтверждена;

Имеется документальное подтверждение выполнения работ (акт приемки выполненных работ и др.);

Использование результатов работ для производственных и управленческих нужд приведет к получению будущих экономических выгод;

Использование результатов НИОКР может быть продемонстрировано.

В случае невыполнения хотя бы одного из вышеперечисленных условий расходы организации, связанные с выполнением НИОКР, признаются прочими расходами отчетного периода.

Расходы на НИОКР должны учитываться в качестве вложений во внеоборотные активы на счете 08, субсчет 8 «Выполнение научно-исследовательских, опытно-конструкторских и технологических работ».

Аналитический учет расходов по НИОКР ведется обособленно по видам работ, договорам (заказам). Единицей бухгалтерского учета расходов является инвентарный объект – совокупность расходов по выполненной работе, результаты которой самостоятельно используются в производстве продукции (выполнении работ, оказании услуг) или для управленческих нужд организации.

3.8. Учет финансирования долгосрочных инвестиций

Финансирование долгосрочных инвестиций сводится к двум вариантам:

за счет собственного капитала;

смешанное финансирование за счет собственного капитала и заемного капитала.

В целом структуру источников можно представить на рис. 3.1.

Выбор варианта зависит от следующих факторов:

Достаточности собственных финансовых ресурсов;

Стоимости долгосрочного финансового кредита в сравнении с уровнем прибыли и его доступности;

Достигнутого соотношения использования собственного капитала и заемного капитала.

Рис. 3.1. Структура источников финансирования долгосрочных инвестиций

Основным источником, конечно же, является собственный капитал, который имеет следующую структуру (рис. 3.2):

Рис. 3.2. Структура собственного капитала

К собственным средствам также относят амортизационные отчисления по основным средствам и нематериальным активам, которые в силу требований бухгалтерского законодательства являются регулятивами к балансу и потому в составе собственного капитала не отражаются.

В соответствии с требованиями бухгалтерского и налогового учета организации могут применять различные методы начисления амортизации (так называемые налоговые льготы) с целью формирования налогообложения прибыли и финансирования капитальных вложений.

С целью осуществления контроля за состоянием и использованием средств на финансирование долгосрочных инвестиций организации могут образовывать фонды накопления.

Поступление заемных средств, в частности кредитов банка, для финансирования долгосрочных инвестиций учитывают по кредиту счета 67 «Расчеты по долгосрочным кредитам и займам» и дебету счетов 51 «Расчетные счета», 52 «Валютные счета», 55 «Специальные счета в банках», 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками» и др. На суммы погашенных кредитов дебетуют счет 67 в корреспонденции со счетами учета денежных средств. Порядок кредитования, условия выдачи кредитов и их погашения регулируются банковским законодательством и кредитными договорами.

Расходы организации по уплате процентов за пользование кредитными ресурсами банков на осуществление долгосрочных инвестиций относятся в дебет счета 08 «Вложения во внеоборотные активы». Проценты, уплаченные после ввода в эксплуатацию объектов внеоборотных активов, и просроченные проценты относятся в дебет счета 91 «Прочие доходы и расходы».

Вопросы и задания

1. Что относят к долгосрочным инвестициям?

2. На каком счете ведется учет долгосрочных инвестиций?

3. Назовите субсчета счета вложений во внеоборотные активы.

4. Включаются ли расходы по монтажу оборудования в первоначальную стоимость объектов основных средств?

5. На каком счете учитывается оборудование, требующее монтажа?

6. В чем отличие учета операций по строительству, осуществляемому подрядным способом, от операций по строительству хозяйственным способом?

7. Начисляется ли амортизация по земельным участкам?

8. Как осуществляется учет земель в организациях?

9. Каким документом регулируется учет расходов на научно-исследовательские, опытно-конструкторские и технологические работы?

10. Какие существуют источники финансирования долгосрочных инвестиций?

Тесты

1. Нормативным документом, регулирующим отражение в бухгалтерском учете операций по учету долгосрочных инвестиций, выступает:

2. По каким объектам долгосрочных вложений в основные средства амортизация не начисляется:

a) продуктивному скоту;

c) оборудованию к установке?

3. Поступление объектов основных средств в счет целевого финансирования отражается в бухгалтерском учете записью:

a) Дт счета 01, Кт счета 60;

b) Дт счета 08, Кт счета 01;

c) Дт счета 08. Кт счета 86.

4. Первоначальная стоимость объектов внеоборотных активов, полученных безвозмездно, формируется исходя из их:

a) текущей рыночной стоимости на дату принятия к учету;

b) восстановительной стоимости по балансу инвестора;

c) согласованной сторонами стоимости.

5. Отражение в бухгалтерском учете операций, связанных с проведением научно-исследовательских, опытно-конструкторских и технологических работ (НИОКР), следует осуществлять в соответствии с требованиями Положения по бухгалтерскому учету:

a) ПБУ 17/02;

6. К затратам по формированию основного стада относятся затраты:

a) по выращиванию молодняка животных;

b) по выращиванию кормовых культур, идущих на корм основному стаду;

c) по приобретению племенных животных у сторонних организаций.

7. Расходы на НИОКР признаются в бухгалтерском учете при наличии одного из условий:

a) сумма расхода превышает 20 000 руб.;

b) использование результатов работ для производственных и управленческих нужд, возможно, приведет к получению будущих экономических выгод;

c) использование результатов НИОКР может быть продемонстрировано.

8. Сальдо по счету 08 «Вложения во внеоборотные активы» рассчитывается как:

a) сумма сальдо на начало периода и на конец периода, деленная на два;

b) сумма сальдо на начало периода плюс дебетовый оборот за период минус кредитовый оборот за период;

c) сумма сальдо на начало периода плюс кредитовый оборот за период минус дебетовый оборот за период.

9. Внесение объектов вложений во внеоборотные активы в качестве взноса в уставный капитал отражается:

a) по кредиту счета 75;

b) по дебету счета 75;

c) по кредиту счета 08.

10. Одним из основных источников финансирования новых долгосрочных инвестиций служат:

a) амортизационные отчисления;

b) кредиторская задолженность поставщикам;

c) долгосрочные кредиты банка.

11. После оприходования вложения во внеоборотные активы, полученного безвозмездно, и ввода основного средства в эксплуатацию часть доходов будущих периодов признается доходами отчетного периода:

a) в сумме, пропорциональной стоимости основного средства;

b) в сумме, равной 100 % стоимости данных вложений;

c) в сумме, начисленной амортизации по основному средству за отчетный период.

12. При хозяйственном способе строительства затраты группируются на отдельном аналитическом счете, при этом выделяют одну из статей:

a) амортизация;

b) накладные расходы;

c) проценты за кредит.

13. При приобретении земельных долей у физического лица в учете возникла задолженность данному лицу, которую следует отразить проводкой:

a) Дт счета 08-1, Кт счета 76-9

b) Дт счета 01-6, Кт счета 76-9

c) Дт счета 08-1, Кт счета 75-1.

Прежде чем изучить такое понятие, как инвестиции в основной капитал, нужно подробнее рассмотреть определение термина «основной капитал».

Определение

Основной капитал представлен имуществом субъекта хозяйствования в денежном выражении. В его структуру входят материальные ценности в форме недвижимости и оборудования, земли и транспорта, финансовые активы в виде ценных бумаг, задолженности контрагентов и инвестиций. Также в составе основного капитала числятся нематериальные активы (лицензии, патенты и гранты).

Исходя из сказанного, необходимо отметить, что инвестиции в основной капитал представляют собой финансовые вложения, которые способствуют покупкам, а также созданию с последующим расширением основных фондов организации. В результате такого привлечения дополнительных средств появляется возможность строить новые объекты, ремонтировать и модернизировать оборудование или же приобретать новый транспорт, инвентарь или необходимый инструмент. Также достаточный объем инвестиций в основной капитал позволяет приобретать недвижимость, осуществлять иные действия, способствующие развитию субъекта хозяйствования.

Роль инвестиций

Для того чтобы занять высокое конкурентоспособное положение на том или ином рынке, любое предприятие стремится совершенствовать собственные технологии, улучшать собственную коммерческую эффективность и состоятельность.

В осуществлении любой производственной деятельности используются ресурсы. В конечном итоге такого потребления создается готовая продукция. В качестве потребляемых ресурсов выступают денежные, материальные и нематериальные активы, которые просто необходимы для функционирования субъекта хозяйствования. Поэтому именно инвестиции в основной капитал являются главной движущей силой роста объемов производства и его экономической состоятельности.

Также привлечение дополнительного капитала способствует тонкому и более гибкому регулированию цен на готовую продукцию, росту уровня прибыльности и структурированию самого процесса производства.

Источники инвестиций в основной капитал

Как уже было отмечено выше, инвестиции являются основной стимулирующей силой развития любого предприятия. Однако она (сила) может потребовать дополнительных средств финансирования.

Структура инвестиций в основной капитал представлена собственными и привлеченными средствами. Так, к источникам создания собственных средств принято относить прибыль и амортизационные отчисления. Финансирование инвестиций в основной капитал осуществляется за счет банковских кредитов, займов у других субъектов хозяйствования, бюджетных и внебюджетных средств, а также иностранных вложений.

Каждым субъектом хозяйствования ведется учет инвестиций с определением факторов, сказывающихся на их показателях. Помимо указанных выше источников данных вложений необходимо еще выделить такой, как выпуск акций компаний.

Нельзя в данном случае забывать и о благотворительности, которая приобретает немаловажное значение в структуре инвестиций. Необходимо учесть тот факт, что любые денежные взносы могут быть выделены как акционерными обществами или холдинговыми компаниями, но и целыми группами промышленных фондов. Данные вклады имеют безвозвратный принцип и служат самым перспективным источником финансового развития как отдельной компании, так и в целом экономики.

Результат привлечения инвестиций

Основным показателем эффективности данного направления экономической деятельности является индекс инвестиций в основной капитал, показывающий уровень успешности функционирования хозяйствующего субъекта.

Факторы, оказывающие влияние на привлечение дополнительных финансов

На уровень отдачи от указанных вложений оказывают существенное влияние такие факторы:

• конкурентоспособность товара или готовой продукции субъекта хозяйствования;
• эффективность эксплуатации производственных мощностей предприятия, а также уровень их загруженности и рациональность использования;
• эффективность профессиональной и качественной реализации инвестиционных проектов на предприятии;
• рациональное использование материальных, трудовых и денежных ресурсов организации.

Эффективность инвестиции в основной капитал на государственном уровне зависит от:

• экономической политики государства;
• развитости налоговой системы;
• социальной обстановки;
• реальных инвестиционных рисков;
• уровня инвестиционного потенциала.

Собственные инвестиции в России

Анализируя статистический материал за прошедшие годы, можно с уверенностью сказать о том, что инвестиции в основной капитал России имеет постоянную структуру. Так, наибольший удельный вес таких вложений направляется на строительство зданий и сооружений. На втором месте находятся инвестиции в основные инструменты производства в форме оборудования, машин и транспортных средств. И, наконец, на третьем месте находятся дополнительные средства, направленные на развитие жилищного фонда РФ.

Иностранные инвестиции

В настоящее время Россия довольно успешно сотрудничает с различными странами. Уровень ее инвестиционной привлекательности довольно высокий.

Например, сотрудничество с Францией заключается в привлечении инвестиций не в добывающие (сырьевые), а в перерабатывающие отрасли.

Инвестиции США и Великобритании довольно успешно используются в производстве титана, проектировании и разработке гражданской авиации.

Однако рассматривая события 2014 года (применение санкций против РФ), необходимо отметить следующее: в прошлом году объем иностранных инвестиций значительно сократился (на целых 70 %). И это при том, что в 2013 году РФ по данному показателю занимала после Китая и США третье место. Сейчас же не входит даже в первую десятку.

Существенное снижение уровня инвестиций связано с заключением в 2013 году сделки «Роснефти» с британской компанией British Petroleum.

Таким образом, в 2014 году на первом месте по прямым инвестициям находится Китай, на втором – Гонконг и на третьем – США.

Вывод

Подытоживая изложенный материал в данной статье, необходимо отметить, что инвестиции в основной капитал являются достаточно эффективным ресурсом для развития как отдельного субъекта хозяйствования, так и экономики государства в целом. Поэтому должны приниматься соответствующие меры и на уровне страны, и на уровне предприятия для привлечения дополнительных средств.

Классификация и анализ деятельности предприятия, направленной на вложение средств, как долговременное, так и кратковременное, с целью получения материальной или нематериальной выгоды ведется при помощи бухгалтерского учета реальных и финансовых инвестиций. В балансе долгосрочные инвестиции в виде капитальных вкладов отображаются как внеоборотные активы.

Классификация и основные понятия

Реальными долгосрочными инвестициями считаются следующие капитальные вложения:

• Финансирование строительных объектов;
• Реконструкция или модернизация производства;
• Покупка недвижимости;
• Приобретение земельных участков;
• Улучшение оборудования и технологических линий;
• Развитие социальных объектов;
• Продвижение изобретений, ноу-хау, произведения науки, искусства.

К этой группе относятся прибыльные вложения, сроком от 1 года до 5 лет.

Финансовое инвестирование в долгосрочном периоде включает в себя:

• Приобретение сертификатов, ценных бумаг на фондовых биржах;
• Покупка долевой части уставного капитала других организаций;
• Предоставление кредита другим предприятиям.

И подразумевает извлечение материальной выгоды, получение дохода сроком более 1 года.

Портфельные инвестиции не приносят сверхприбылей, но обладают высокой надежностью, например, банковские депозиты

Учет таких операций ведется по счету «Финансовые вложения». Для удобства и наглядности предприятие открывает дополнительные субсчета, которые отображают отдельно каждую статью доходов.

Стоит учитывать, что при тенденции рынка ценных бумаг к снижению стоимости акций или облигаций требуется заранее создать резерв под их обесценивание в размере их полной стоимости.

При параллельном ведении бухгалтерского и налогового учета финансовых инвестиций в некоторых случаях могут возникать различия в суммах на счетах. Например, полученные безвозвратные акции или облигации зачисляются предприятием по их среднерыночной стоимости. В налоговом учете стоимость приобретения этих ЦБ будет нулевая (так как отсутствует).

Источники финансирования

Ресурсы на увеличение своего капитала, улучшение основных фондов, иные капитальные или финансовые вложения предприятие может извлечь из следующих источников:

• Внутренние резервы организации;
• Помощь от спонсоров – юридических или частных лиц;
• Государственные средства (бюджетное финансирование) на возвратной основе;
• Займы, ссуды или кредиты.

Планирование инвестиционного проекта начинается с выбора источника субсидирования.

Внутренние возможности финансирования

Организация может использовать следующие реальные источники долговременных инвестиций:

• Чистая прибыль – средства, оставшиеся после оплаты всех налоговых и иных обязательных платежей;
• Амортизационные списания, как основных средств, так и нематериальных активов;
• Безвозвратные бюджетные ассигнования;
• Возмещения по страховым случаям.

Синтетический учет в качестве контроля использования прибыли как источника долговременных инвестиций не используется.

Детализированный (аналитический) учет, направленный на формирование информации по направлениям использования и контролю распределения чистой прибыли в инвестиционных целях (как источник долгосрочных вложений), предприятие ведет самостоятельно. В этом случае используется счет баланса 84 (к нему открываются субсчета), и делаются следующие проводки:

На основании анализа остатков на счетах амортизации основных средств и нематериальных активов можно планировать их использование в качестве долгосрочных инвестиций.

Амортизационные отчисления являются составной частью себестоимости продукции (услуг) и, как следствие, являются частью выручки от реализации конечного товара.

Попадая на счета в банке или в кассу предприятия, денежные средства могут быть распределены на различные хозяйственные нужды, в том числе, и на финансирование капитальных вложений в основные средства и нематериальные активы.

Безвозмездные государственные перечисления могут служить предприятию источником долгосрочных инвестиций. Подобные государственные ассигнования на конкретные цели отображаются в бухгалтерском учете организации следующим образом:

На счетах в банке целевые безвозмездные бюджетные ассигнования отображаются следующими проводками:
По мере использования денежных средств, полученных от государства, организацией производится их списание:

Использование безвозмездных целевых бюджетных средств не по назначению запрещено. Такие незаконные перечисления подлежат возврату.

Внешние возможности финансирования

Организация может принять помощь (при нехватке собственных ресурсов) из следующих источников:

• Возвратные бюджетные ассигнования;
• Ссуды банков;
• Спонсорские кредиты;
• Денежные ресурсы, полученные от долевых участников проекта по капитальному строительству.

Кредитные средства, в виде долгосрочных инвестиций, полученные от банков и иных юридических или физических лиц – спонсоров, а также из бюджета, числятся на счетах 66 и 67 бухгалтерского баланса.
До ввода в эксплуатацию объекта, на возведение которого выдавались кредитные средства, проценты по займам включаются в его реальную стоимость. После ввода в эксплуатацию – ежемесячная оплата за кредит относится на операционные расходы предприятия.

Сумма долевого участия других организаций в строительстве объекта указывается на счетах целенаправленного финансирования или считается расчетами с должниками и кредиторами.

После завершения строительства, долевым участникам возвращается, положенная им, согласно обязательствам по договору, сумма средств. В бухгалтерском учете это отображается следующим образом:
Долгосрочные вклады могут привлекаться на глобальные нужды предприятия, такие как:

• Капстроительство производственных помещений, сооружений и т.п.;
• Реконструкция или расширение существующих основных фондов;
• Улучшение (или поддержание на нужном уровне) действующих производственных агрегатов, объектов не производственной сферы.

Под долгосрочными капитальными вкладами подразумеваются не только вложения в промышленную и транспортную сферу, но и вклады в постройку жилья, помещений под больницы, санатории, сельскохозяйственные нужды и т.п.

Цели и задачи учета

Для корректного и четкого взаимодействия инвестора, застройщика и подрядчика, всеми сторонами договорных отношений ведется бухгалтерский учет капитальных работ, целевыми задачами которого является:

• Фактическое и своевременное отображение затрат в общем, и по каждому объекту, в частности;
• Постоянная проверка целевого использования средств;
• Выполнение плановых показателей;
• Контроль расхода денежных средств, согласно сметным расчетам;
• Подсчет точной суммы себестоимости введенного в работу объекта (или незавершенного строительства);
• Соблюдение, оговоренных в смете сумм накладных расходов;
• Правильное отображение инвентарной стоимости новых объектов.

Если предприятие выбрало подрядный способ строительства, тогда строительно-монтажные работы будут оплачиваться через генподрядчика, в случае хозяйственной формы организации проекта – финансирование происходит за счет затратных статей заказчика.

Учет капитальных затрат у заказчика

Проделанная работа, в денежном выражении, разносится по счетам баланса только после предъявления акта о ее выполнении. А по справке о стоимости расходов, предприятие оплачивает уже выполненную работу, и включает ее в необоротные активы.

По мере оплаты за выполненные обязательства, согласно договору, идет постепенное списание со счета задолженности перед подрядчиком. При этом делаются проводки:
Бухучет капитальных затрат у подрядчика

Расходы по выполнению работ у генподрядчика отображаются на следующих статьях балансовой ведомости:
По окончанию работ заказчик определяет финансовый результат, как маржу между сметными и реальными затратами. В этот же результат может входить и маржа между предъявленной инвестору договорной стоимости проекта и фактической, с учетом расходов на нужды заказчика. Подрядчик делает следующие проводки:
Если у подрядчика, согласно регистрационному свидетельству, капитальное строительство является основным ВЭД, то доход ил расход отображается как «Продажи». Если выполняемые работы являются второстепенными ВЭД, то учет прибыли ведется на счетах прочих доходов и расходов.

Особые случаи учета

Застройщик может приобретать оборудование для монтажно-строительных работ. В бухгалтерском учете это будет отображаться на счетах:
Согласно договору подряда, оплата расходов под неоконченные работы может осуществляться путем их авансирования:
Подрядчик может оформлять предоплату как выручку и учитывать ее на счете, отражающем поэтапно выполняемые работы (46). Далее, по мере выполнения работ, оплаченная застройщиком сумма обнуляется (списывается).

Для расчета с подрядчиком заказчик может оформить ссуду в банке, в том случае, если недостаточно собственных средств. Такие операции отображаются следующими проводками:
Проценты по полученному кредиту относятся на счета дебиторской задолженности. Начисленная оплата за ссуду после выполнения работ (получения товара) относится к операционным расходам.

При осуществлении капитальной застройки (реконструкции) существуют расходы, не влияющие на изменение учетной стоимости основных фондов: расходы на подготовку персонала, возмещение стоимости сооружений, подлежащих сносу, дополнительные, не учтенные выплаты по траншам и т.п.

09 Апр

Инвестируем в основной капитал предприятия

Для того чтобы ваше предприятие развивалось и увеличивало экономические показатели, в него необходимо постоянно . Это помогает вовремя сменить оборудование, модернизировать производство или выпустить новую линейку продукции.

Наиболее интересный и выгодный план развития фирмы – это инвестиции в основной капитал предприятия. Последний включает активы предприятия: здания, технику, а некоторые специалисты относят сюда и персонал. способны качественно управлять процессами компании и предлагать новые идеи.

Инвестируя в основной капитал, вы тем самым увеличиваете качество предлагаемых услуг и повышаете спрос на свою продукцию. Такие вложения позволяют фирме наращивать свои объёмы на рынке и способствуют приобретению статуса лидера в производстве того или иного товара.

Если вы как руководитель не будете инвестировать в собственный капитал фирмы, долго она не просуществует или будет занимать последние места на рынке. Другое дело – объём этих вложений, он зависит от размера предприятия и средств владельца.

Важно отметить, что понятие инвестирования в основные средства существует и на уровне целого государства. В этом случае средства бюджета распределяются между строительством крупных объектов (стадионов, спортивных комплексов, медицинских учреждений) и реализацией межнациональных мероприятий (всевозможные чемпионаты мира). Сроки окупаемости таких вложений могут занимать несколько десятков лет.

Направления для вложений

Перед началом инвестирования вы должны определиться, какую именно часть основного капитала лучше спонсировать. От этого зависит дальнейшая продуктивность дел фирмы и приток денежных средств.

Существуют четыре основных направления вложений, одно из которых может выбрать владелец предприятия:

• в основной капитал на длительный период – вложение средств в строительство новых объектов (зданий, производственных сооружений, складов). Этот процесс занимает несколько лет, после которых на счёт предприятия поступит первая чистая прибыль;
• Вложения в краткосрочные программы, которые принесут доход до конца отчётного периода . К примеру, вы можете осуществить поставку небольшого нового оборудования, благодаря которому сможете механизировать отдельные виды производства. Окупаемость данного направления достаточно быстра, но и доход невелик, в отличие от объёмов при реальных инвестициях;
• Выпуск ценных бумаг или выдача кредитов сторонним фирмам . Выпуская акции, вы сможете поднять репутацию и статус фирмы, привлечь новых инвесторов и задать новый темп развития своего предприятия. Оформление займов под небольшой процент позволит получить дополнительные средства и повторно использовать их в обороте. Главное, грамотно выбирайте заёмщиков, чтобы данный вид инвестирования не принёс убытков компании;
• Оформление всевозможных разрешений на работу: лицензий, сертификатов, патентов. Такие вложения позволяют в дальнейшем увеличить стоимость вашего товара и повышают уверенность клиентов в надёжности фирмы.

Какую сферу выбрать

Существует определённая статистика, которая отображает уровень в основной капитал по разным сферам жизнедеятельности.

Инвесторы чаще всего проявляют интерес к следующим областям:

• Строительству новых комплексов (жилых, торговых, офисных, спортивных);
• Культурным мероприятиям;
• Агропромышленному производству;
• Частному оказанию коммунальных услуг;
• Охоте и лесопромышленности, рыбному хозяйству;
• Банковской сфере;
• Торговым посредникам;
• Образовательным учреждениям частного характера;
• Туризму и ресторанным сетям;
• Медицинским комплексам;
• Транспорту и доставке;
• Ремонту оборудования.

Конкретные объекты расходования средств

Осуществляя капитальные вложения в развитие , предприниматель, в первую очередь, должен задуматься над тем, что именно он будет финансировать, какие объекты производства заменять новыми.

Инвестиции в основной капитал включают следующие направления, гарантирующие высокую окупаемость:

• Обучение наёмных работников – получение ими навыков в бухгалтерии, искусстве управлять активами, курсы личностного роста, семинары по повышению собственных продаж;
• Увеличение штата сотрудников и образование дополнительных филиалов;
• Проведение исследований – краш-тесты автомобилей, опросы клиентов, пилотные проекты;
• Ремонт имеющегося оборудования для увеличения его функциональности и повышения качественных характеристик;
• Покупка нового транспорта для увеличения объёма грузоперевозок или количества пассажиров;
• Приобретение новых инструментов, имеющих высокое качество и длительный срок службы;
• нового производственного здания для роста объёма продаж;
• для сооружения дополнительных построек или ведения хозяйства.

Факторы воздействия на окупаемость инвестиций

Бывает так, что предприниматель деньги вложил, а доход от инвестиций почему-то не приходит или темпы его роста настолько малы, что владелец бизнеса сомневается в их целесообразности.

При осуществлении инвестирования в основной капитал необходимо учитывать, что на этот процесс действует множество факторов, которые в совокупности могут повлиять на результат самым разным образом.

Важно учитывать следующие моменты:

• Конкурентные преимущества выпущенного товара. Сюда входит качество, оригинальность, польза для клиентов;
• Использование мощности производства в таком режиме, чтобы оно смогло обеспечить поставку нужного объёма товара, но и не стояло без дела;
• Продвижение услуг/товаров. – в СМИ, аренда рекламных баннеров на улицах города, раздача буклетов, опросы;
• Целесообразное использование имеющихся средств. Их нужно тратить только на самое основное и грамотно подбирать подрядчиков, поставщиков, которые предлагают низкую цену и высокое качество;
• Обращение за помощью к независимым профессионалам, которые помогут выявить недостатки предприятия и подскажут, как лучше управлять капиталом.

Что может повлиять на инвестиционный климат предприятия

Организуя приток средств в основной капитал, необходимо учитывать и то, что его дальнейшее развитие зависит не только от деятельности фирмы. Существуют и внешние события, которые могут повлиять на становление предприятия на рынке.

За пределами компании воздействие оказывают:

• Текущий курс экономической политики государства – поддержка малого и среднего бизнеса, борьба с монополией, коррупцией;
• Индекс-дефлятор – общий уровень цен на все товары по стране;
• Налоговые ставки – их повышение заставляет многих уходить в теневой бизнес, инвестировать в который мало кто решится;
• Социальное развитие в стране – чем беднее население, тем меньше спрос;
• Уровень инвестиционного риска по стране – за последние годы инвестиции в основной капитал России значительно снизились, хотя и есть потенциал.

Что сдерживает инвестиции в основной капитал предприятия

По некоторым причинам не все владельцы предприятий, особенно начинающие, могут осуществлять инвестиции в основной капитал.

К таким сдерживающим фактам компании относятся:

• Кризисное явление в экономике;
• Боязнь всё потерять;
• Малая сумма накоплений;
• Непростая процедура получения кредита на развитие компании;
• Высокие проценты по привлечённым средствам;
• Низкий спрос на производимые товары;
• Малый доход от вложений в основной капитал небольших фирм;
• Прорехи в законах страны;
• Старое оборудование или низкая мощность производства.

Инвестор должен понимать, что чем больше он вложит в основной капитал, тем больше он получит в дальнейшем прибыли от функционирования предприятия. Первый период после вливания денег в производство может быть убыточным для фирмы, но через некоторое время вы вернёте вложенные средства и начнёте получать доход.

Не вкладывая собственные деньги в предприятие, в том числе в основной капитал, вы не сможете поставить фирму на ноги и получать прибыль от своей деятельности. Только наличие первоначальных вложений поможет получить плоды своих трудов.

Источники инвестиций в основной капитал

Развитие собственного бизнеса путём повышения суммы основного капитала гарантирует успех грамотному руководителю. У каждого предпринимателя имеется несколько возможностей организовать процесс инвестирования.

Существует два вида средств вложения:

• Собственные;
• Привлечённые.

Структура инвестиций в основной капитал с использованием собственных средств включает:

• Полученную прибыль;
• Амортизационные отчисления.

Данные источники есть в каждой фирме и вполне подходят для целей вложения в основной капитал. Но здесь есть риск потери собственных активов при неграмотном подходе управляющего.

Менее рискованной и более привлекательной для предприятия считается доля привлечённых инвестиций в основной капитал:

• Средства из бюджета страны – и другая денежная помощь от региона;
• Выпуск собственных ценных бумаг – облигации и акции способствуют привлечению дополнительных средств;
• Помощь стороннего инвестора – самый удобный вариант вложений. Если вы сумеете позиционировать свой проект правильно, и инвестор захочет вложить свои деньги, вы в любом случае ничего не потеряете даже при низком результате сделки. Инвестором может выступать как частное лицо, так и другая фирма с российскими корнями, а нередко могут осуществляться иностранные инвестиции в основной капитал;
• Кредиты банков и других компаний. В настоящее время – это самый распространённый вид инвестирования.

Инвестиционная политика фирмы

Чтобы инвестиции приносили деньги, необходимо заниматься их планированием и расчётом, то есть, вести инвестиционную политику. Она затрагивает все способы привлечения и вложения активов фирмы. Самое первое место в ней уделяется вложениям в основной капитал. Он является фундаментом развития бизнеса и даёт старт развитию всего предприятия.

Разрабатывая инвестиционную политику, необходимо просчитать возможные сбои в производстве, поломки или аварии. На эти цели также необходимо выделять средства посредством инвестирования.

В целом, индекс инвестиций в основной капитал (показательность эффективности политики) затрагивает:

• Основные и оборотные активы;
• Резервные фонды и размеры накоплений;
• Обновление оборудования;
• Принятие решений и их реализацию по запланированным проектам;
• Распределение полученных доходов на цели инвестирования;
• Поиск источников средств для вложений;
• Сферы инвестирования;
• Учёт расходов и полученной прибыли, соотношение показателей;
• Контроль за налоговыми отчислениями;
• Дальнейшее реинвестирование активов.

Стратегии инвестирования основного капитала

Важный фактор существования фирмы – наличие стратегии развития. Дальнейшее функционирование предприятия будет зависеть именно от неё. Стратегия определяет направления инвестирования и задаёт темп дальнейшего использования активов.

При учёте инвестиций в основной капитал принимаются следующие решения, связанные с реализацией стратегии:

• Разработка плана компании по вложению в основной капитал;
• Структурирование бюджета фирмы;
• Оценка влияния микроклимата фирмы и экономической обстановки в стране на рост основного капитала;
• Планирование объёма и нишей вложения средств;
• Подбор источников привлечения средств.

Основной капитал и его наращение в процессе жизнедеятельности фирмы позволяет реализовать стратегию в нужном направлении посредством инвестирования. Если руководитель сможет увеличить основной капитал за сравнительно небольшой период, то он однозначно поднимет темпы производства и будет следовать намеченной стратегии.

Как привлечь инвестора

Использование инвестиций в основной капитал при помощи только собственных средств неэффективно и занимает много времени. Для этих целей лучше , который пожелает раскрутить ваш бизнес и получить выгоду с этого через определённый период.

Такой человек, который захочет вложить средства в основной капитал фирмы, потребует для рассмотрения:

• Бизнес-план;
• Инвестиционный договор.

Не надейтесь, что даже при длительном сроке существования вашей фирмы, инвестор сразу же вложит деньги в ваши активы. Такие люди думают и о своей выгоде, которую они получат в ходе реализации проекта. Вы должны представить разработанный план таким образом, чтобы у инвестора не осталось сомнений в его прибыльности.

При этом необходимо грамотное составление договора. В нём прописываются все права и обязанности сторон сделки. Если вы упустите какой-то момент, то можете остаться и должником инвестора.

Важно предусмотреть такие пункты, которые прямо говорят о том, что если проект окажется невыгодным, вы не будете расплачиваться за это с инвестором. Главное, правильно сделайте все расчёты на этапе планирования, чтобы инвестирование действительно принесло свои плоды.

Чтобы заинтересовать потенциального инвестора, необходимо в подробностях рассказать, какую выгоду получит он лично от участия в вашем проекте. По желанию вы можете придумать и специальные условия для такого человека по завершении проекта. К примеру, он может получать ежемесячный доход с вашей прибыли или стать совладельцем бизнеса.

Разработка инвестиционного плана

Этап планирования при дальнейшем инвестировании основного капитала – это важнейший шаг к реализации проекта. Составлением бизнес-плана занимаются специалисты, если он готовится для крупной компании. Если у вас небольшое предприятие, и вы планируете привлекать средства из бюджета государства, то можете и сами написать бизнес-план.

Оценка инвестиций в основной капитал осуществляется по следующим пунктам, которые должны быть указаны при планировании инвестиций:

• Цель вложений и её обоснование – какую пользу принесут вложенные активы;
• Сумма, требующаяся для реализации проекта в общем и по каждому отдельному направлению. Счёт и прогнозирование показателей затрат инвестиций в основной капитал;
• Срок, необходимый для осуществления поставленной цели;
• Время, которое понадобится для возврата вложенных средств;
• Прибыль, которую сможет получить предприятие и инвестор по окончании проекта.

Инвесторы – это люди, имеющие большие активы и желающие их приумножить. Для того чтобы привлечь такого человека в свой бизнес, потребуется приложить максимум усилий. От ваших стараний будет зависеть развитие вашей фирмы и становление вас как эффективного руководителя.

• Обратитесь к посредникам, которые занимаются поиском инвесторов. Они предлагают свои услуги за плату, но и имеют широкую базу инвесторов;
• самостоятельно или с помощью профессионалов;
• Отдельно обозначьте для инвестора специальные выгодные условия;
• Если у вас большая фирма, то вы можете проводить всевозможные семинары или мероприятия, направленные на состоятельные слои населения. Последние могут проявить интерес именно к вашей компании;
• Разработайте качественную структуру управления своим предприятием. Внутри фирмы должен быть порядок всё время. Он способствует более быстрому продвижению дел и заключению выгодных сделок;
• Заводите как можно больше деловых контактов, знакомьтесь с новыми людьми и посещайте различные семинары других компаний – здесь можно найти потенциального инвестора.