Kaasaegses maailmas muutub suurte rahasummade pesemine üha keerulisemaks. On ebatõenäoline, et saate 1 dollari panka hoiustada ilma tähelepanu äratamata, samal ajal kui väärismetallide ostmist häirib võimetus müüa neid nende tegeliku väärtusega. Paljude vähem teadlike turuosaliste jaoks on Bitcoinist saanud rahapesu sümbol. Ent asjaosalisemad krüptohuvilised on kindlad, et tänu operatsioonide läbipaistvusele ja suhteliselt madalale likviidsusele annab Bitcoin rahapesu küsimustes kergelt dollarile peopesa.

Nagu BitMEX-i börsi kaasasutaja ja tegevjuht Arthur Hayes oma viimases aruandes väidab, ei ole Bitcoin kaugeltki kõige eelistatavam võimalus ebaseaduslikult saadud vahendite pesemiseks.

Krüptoraha asemel eelistavad paljud ründajad kasutada kinnisvara.

Riigid püüavad meelitada oma jurisdiktsioonidesse võimalikult palju kapitali. Paljusid neist peatab tõsiasi, et musta rahaga saab seejärel rahastada terrorismi ja narkokartellide kasvu. Siiski on ka neid riike, millest on saanud rahapesu keskused.

Kaks kõige olulisemat turgu selles osas on Hongkong, kus Hiina raha pestakse, ja USA.

Kuigi Hiina on viimase 30 aasta jooksul teinud olulisi edusamme, pole Hiina avalikkusel oma valitsuse suhtes illusioone. Seega võib iga elanik, kes satub võimude teele, leida end oma riigis vaene ja nõudmata. Oma raha kaitsmiseks pöörduvad Hiina elanikud Hongkongi kinnisvaraturu kui omamoodi riskimaandamisvahendi poole.

Ameerika tahab omakorda teada, kus asuvad tema elanike varad. See idee meeldis paljudele riikidele, sealhulgas Hongkongile. Nii ilmus ühtne finantsaruandluse standard (CRS). Vastavalt määrustele peavad arvutipõhiste ettetellimissüsteemide osalejad jagama omavahel finantsteavet varade omanike kohta. CRS-i liikmena on Hongkong aga keeldunud kinnisvara kajastamisest aruandlusvarana. Huvitav on ka asjaolu, et USA lihtsalt keeldus seda lepingut ratifitseerimast. Teisisõnu, USA ei ole kohustatud andma teavet riigis asuvate varade omanike kohta, mis muidugi viib selleni, et seal pestakse sageli raha.

Ameerika kinnisvaraturu eripäraks on see, et alla teatud summa sularaha eest kinnisvara soetamiseks ei ole vaja ei ostja isikuandmeid ega muid ettevõtete või eraisikute mainekontrolle.

Mõnes kohas, näiteks Manhattanil, võib see piir küündida 3 miljoni dollarini ja probleemi tunnistas eelmisel aastal ka USA rahandusministeeriumi finantskuritegude vastase võitluse võrgustik (FinCEN), nimetades kinnisvara lausa "rahapesumasinaks".

Vaatame nüüd olukorda Bitcoiniga. Soovi korral saab raha pesta kahel viisil: avada konto börsil või kasutada edasimüüjate teenuseid börsivälisel (OTC) platvormil.

Oletame, et kurjategija soovib pesta 1 miljon dollarit. Igal börsil, mis suudab seda likviidsussummat käidelda, peavad olema tihedad sidemed pangandussektori finantsasutustega, mis omakorda eeldab kõigi kontode põhjalikku kontrolli, et tagada vastavus anti- rahapesu reeglid.raha ja kliendi tuvastamine. Kui õiguskaitseorganid tunnevad huvi sellise operatsiooni vastu ja nõuavad teavet, on vahetus kohustatud edastama kliendi andmed. Alternatiivne võimalus on kasutada diileri teenuseid, kuid suure likviidsusega tegelejad peavad hoidma ka pangaühendusi ja vastavalt järgima KYC / AML nõudeid.

Kuid olgem realistid, on võimalik leida börsiväliseid edasimüüjaid, kes pole liiga valivad. Nad on valmis KYC/AML-protseduuride ees silma kinni pigistama, kuid eelistavad töötada eranditult sularahaga ja nõuavad märkimisväärset vahendustasu – mõnel juhul võib see ulatuda 20%-ni.

Kuigi krüptovaluutade abil on võimalusi raha pesta, ei tasu mäng sageli vaeva, kui kinnisvaraturg annab selles küsimuses palju rohkem võimalusi ja kindlust.

Tänu krüptovaluuta ainulaadsetele omadustele on ebaausatel kasutajatel reaalne võimalus legaliseerida igasugune sissetulek erinevatel eesmärkidel. Virtuaalsed valuutad on anonüümsed ja mõned nende variandid on spetsiaalselt loodud tehingute tegemiseks, mille nüansid on reguleerivate asutuste eest varjatud. Vaatamata sellise digitaalse raha olemasolule kasutavad rahapesijad tõenäolisemalt Bitcoini ja Ethereumi.

Paljud organisatsioonid püüavad maksta ka minimaalseid makse ja saada suuremat kasumit, mistõttu nad teevad nendega aktiivselt koostööd. Lisaks on selliste tegevuste riskantsus, selliste finantsasutuste juhtkond on ohtudest täiesti teadlik ja töötab, nõustudes riskikapitali tingimustega.

Loomulikult avaldavad need anonüümsed toimingud ühiskonnale väga negatiivset mõju ja tekitavad kuritegeliku tegevuse suurendamise ohtu. Seetõttu ei legaliseeri osariigid krüptoraha. Eriteenistused võitlevad rahapesuga digitaalsete müntide kaudu.

Analüüsime üksikasjalikumalt selle suundumuse negativismi, kaalume selle olulisi nüansse ja analüüsime selle nähtuse vastu võitlemise põhimeetmeid.

Krüptovaluutade kaudu sissetuleku legaliseerimise tunnused

Tänapäeval on ilmselgelt tõusmas tõsised pinged, mis tekivad eri riikide seaduste ristumiskohtades. Kõige selgemini on see märgatav korruptsiooni, kõikvõimalikel (eriti kriminaalsel) saadud rahapesu vastu võitlevate riikide ja populariseerida püüdvate vabariikide vahel.

Tähtis! Kõige sagedamini kasutavad krüptomüntide anonüümsust erineva triibuga kurjategijad ja häkkerid. Suurte varitehingute jaoks kasutatakse peamiselt spetsiaalseid virtuaalvaluutasid, mille arendajad on spetsiaalselt optimeerinud maksimaalse anonüümse kasutamise võimaluse. Need on peamiselt DASH, verge, zencash, monero, PIVX, NAV coin, zcoin ja komodo!

Kuritegelike rahaliste vahendite salajase ringluse vastu võitlemiseks kasutatakse kõige sagedamini üht tõhusat meetodit, nn "Tea kõike klientidest". See hõlmab kõigi tehingute või valuuta konverteerimisega tegelevate finantsasutuste jaoks kohustuslike nõuete ranget järgimist. Põhimõte on siin lihtne – iga rahatehingus osaleja peab esitama dokumentidega kinnitatud isikuandmed. Teave salvestatakse ja päringu saamisel edastatakse eriteenistustele. See süsteem jälgib tõhusalt rahavoogusid ja tuvastab kiiresti varjatud sissetulekute pesemise katse.

Vaatamata selle tehnika lihtsusele ja tõhususele raskendavad turule ilmuvad uued krüptovaluutad oluliselt rahapesuhulka minimeerida püüdvate ametiasutuste tööd. Konkreetsed krüptomündid segavad usaldusväärselt teavet tehingute kohta ning uuenduslikud krüpteerimisskeemid ei võimalda saada teavet konversioonide ja ülekannete kohta. Ka anonüümsus segab kõike.

Selgub, et nüüd on võitluses õiguskaitseorganite ja eriteenistustega võitjad ründajad, kes rumalaid vigu ei tee. Nad kasutavad kartmatult digitaalset raha rahapesuks. Inimesed, kes ei soovi riigikassasse makse maksta, kasutavad oskuslikult ka virtuaalvaluutasid, praktiliselt ilma oma vabadust ohustamata.

Krüptovaluutade rahapesuga võitlemine

Loomulikult on kõik osariigid huvitatud kuritegeliku ja varjatud sissetuleku legaliseerimisest. Sel eesmärgil viiakse ellu mõningaid eriprogramme ja kõikehõlmavaid skeeme. Lisaks veidi varem märgitud rahapesu tõkestamise meetodile võetakse kõikjal kasutusele KYC menetlus. Teisisõnu, see on kohustuslik identiteedikontroll projektides, millega tehakse toiminguid.

Esiteks peate enamikus multifunktsionaalsetes teenustes, st krüptovaluutabörsides konto registreerimisel avalikustama isikuandmed. Sellistel kauplemisplatvormidel täielikuks töötamiseks peavad kasutajad esitama nende dokumentide fotod ja skannitud koopiad. Need on börsid – Kraken, HitBTC, Poloniex, Bitfinex jne.

Metoodika KYC hõlmab klientide isikuandmete avaldamist huvitatud ametiasutuste nõudmisel. Seega pole keeruline jälgida huvipakkuva isiku tegevust, tema sissetulekuid ja rahakäivet.

See protseduur on hea, kuid mitte kõik projektid seda ei rakenda. Paljud krüptorahakotid ja mõned krüptovaluutabörsid takistavad sihilikult selliste klientide “jälgimise” kasutamist, et vahendustasudest rohkem kasu saada. Selle tulemusel on isikutuvastus võimatu ja kuritegelik raha "puhastatakse" väga lihtsalt kriminaalsest minevikust.

Fiat-raha ja krüptovaluutade liikumise kontrollimise süsteemi täiustamiseks võetakse peagi kasutusele palju uusi tõhusaid meetmeid. Kõige huvitavamad mehhanismid on:

• blokeerides virtuaalsete rahaliste vahendite ülekandmise krüptovaluuta rahakottidesse hoidlatest, mis ei toeta KYC-protseduuri;
• kohustuslik täielik identiteedikontroll krüptovaluutabörsidel kontode avamisel, krüptomüntide jaoks rahakottide loomisel ja kontode registreerimisel online-vahetajates. Vastasel juhul blokeeritakse teenus sunniviisiliselt.

Asjakohane! Nende meetmete kasutuselevõtt parandab rahapesutegevuse jälgimise võimekust ja aitab kuritegelikku tegevust õigeaegselt häirida. Tõenäoliselt vaatavad riikide valitsused pärast krüptoraha käibe üle kontrolli tugevdamist digiraha staatuse radikaalselt ümber!

Järeldus

Kaasaegne tehnoloogia võimaldab tõhusalt võidelda ebaseadusliku ja kuritegeliku rahapesuga. Seda takistab erinevate riikide valitsuste ebamäärane suhtumine krüptorahadesse, aga ka paljude virtuaalraha arendajate vastumeelsus hävitada elektrooniliste müntide üht olulisemat omadust – anonüümsust.

Eksperdid usuvad, et krüptorahaprojektide juhid peavad nende tingimuste ja nõuetega nõustuma. Nende muudatuste tulemusena muutub krüptovaluutade abil raha pesemine võimatuks.

Kui see stsenaarium hakkab edenema, kaob maksetehingute anonüümsus praktiliselt. See nõrgendab oluliselt investorite ja tavakasutajate huvi krüptomüntide vastu. Digiraha kasutades tehtavate tehingute maksumus tõuseb.

Bitcoini peaaegu kümneaastase eksisteerimise jooksul oleme kuulnud arvukalt väiteid, et see tehnoloogia sobib ainult darknet-kauplemiseks ja rahapesuks. Kuid aeg on edasi läinud ja nüüd on isegi kõige paadunud krüptovaluutade kriitikud, üks taga teised tunnistage, et nad eksivad.

Uurime, kas Bitcoin on tõesti nii hea rahapesu jaoks?

Ma arvan, et pole vaja selgitada, mis on selle "pesu" olemus, siin on kõik selge - peate andma kriminaalsele rahale juriidilise staatuse ja "oma jäljed kinni katma". Fakt on see, et hoolimata kõigist krüptoraha uuendustest on kõige anonüümsem ja turvalisem tehinguliik endiselt raha ülekandmine käest kätte. Seetõttu tehakse valdav osa ebaseaduslikest tehingutest sularahas. USA-s ja enamikus lääneriikides on aga pangandussektor majanduses nii juurdunud, et sularaha ringlus on rangelt piiratud ning kui otsustad tavapoes “sularahaga” maksta, võib müüja helistada politsei, pidades sind kurjategijaks. Termin ise ilmus suhteliselt hiljuti - kahekümnenda sajandi alguses, kuid vaid saja aasta jooksul suutsid käsitöölised välja töötada sadu mitmesuguseid skeeme ebaseaduslike vahendite valgendamiseks.

Üldtunnustatud põhiahel on nn kolmefaasiline mudel.

See koosneb kolmest etapist: paigutus, kihilisus ja integreerimine.

• Paigutamise etapis, nagu nimigi ütleb, toimub sularaha füüsiline paigutamine pangakontodele. Et mitte äratada valitsusasutustes kahtlust, jagatakse raha kogusumma väikesteks osadeks, mis seejärel kantakse pangakontodele. Paigutuse etapis eelistatakse anonüümseid maksevahendeid.
• Kihistamise etapi eesmärk on eemaldada ebaseaduslikud varad valitsusasutuste järelevalve alt ja segada need legaalsete varadega. Kihistumise rakendamiseks on tavaks kasutada offshore-tsoone, kus pankade tegevuse üle on vähe kontrolli ja täielik pangasaladus.
• Lõpuks kantakse integreerimisetapis kõik erinevad ebaseaduslikud varad ühele kontole mõnes mainekas pangas ja seejärel koos tavaliste varadega legaalsesse majandusse.

Kuid Venemaal, nagu alati, on oma rahvuslik eripära: valdav osa tehingutest toimub riigis sularahas (kuigi valitsus on viimastel aastatel püüdnud olukorda parandada). Nii et pesuprotsess on peaaegu vastupidine lääne mudelile: selle asemel, et majanduse legaalsesse sektorisse sularaha välja võtta, püüavad kurjategijad (enamasti korrumpeerunud ametnikud) pangaraha sularaharinglusse välja võtta.

Ja tundub, et krüptoraharuumist peaks oma detsentraliseerituse, anonüümsuse ja peaaegu hetkeliste tehingutega saama igasuguste finantskurjategijate lemmikkoht. Sellega on aga mitmeid probleeme.

Esiteks, enamiku krüptovaluutade volatiilsus. Isegi ilma tehinguid endid arvesse võtmata pole valuutat, mis hoiaks aja jooksul stabiilset hinda. Kui pidevad hinnakõikumised on kauplejatele suurepärane võimalus raha teenida, siis digitaalset valuutat vahendajana kasutavatele inimestele võib näiteks 20% langus olla lihtsalt liiga suur risk.

Teiseks, on krüptovaluutad enamikus riikides endiselt poollegaalsed. See tähendab, et kui kannate märkimisväärse summa oma raskelt teenitud rahast krüptovaluutadesse, siis mitte ainult ei pruugi järelevalveasutused teie vastu huvi tunda, vaid pärast kõiki pesemisetappe tuleb need krüptovaluutad kuidagi sularahasse tagasi kanda. Nii et iroonilisel kombel kaitseb krüptovaluutade poolseaduslik staatus neid kuritegeliku tegevuse eest.

Kolmandaks, enamik digitaalseid valuutasid pole üldse anonüümsed. Kõik plokiahelas tehtud tehingud kajastuvad hajutatud pearaamatus, kus igaüks saab jälgida, milliselt kontolt tehing tehti, kui palju raha täpselt sinna kanti ja millisele kontole need saabusid. Jah, need kontod ei ole seotud konkreetsete nimede ja perekonnanimedega, kuid neid saab IP järgi jälgida. On väike hulk valuutasid, mille põhiülesanne on tehingute täielik anonüümseks muutmine (Monero, Zcash, Verge jne). Kuid selle anonüümsuse tagajärjeks on reeglina edastatava teabe suurenemine, pikem tehinguaeg ja selle maksumus.

Seetõttu on krüptorahatehnoloogia ainulaadsete omaduste kasutamine praegu äärmiselt kahjumlik kuritegelikuks tegevuseks.

Kuid ärge heituge: hiljutiste uudistega Ripple'i integreerimisest pangandussektoriga võib digitaalne valuutaturg saada peagi majanduse kuritegeliku sektori sihtmärgiks number üks.

Sihtasutus Demokraatia Kaitseks ja analüütiline ettevõte Elliptic uurisid ebaseaduslikult hangitud Bitcoinide pesemise ökosüsteemi. Analüüsides Bitcoini plokiahelat ja muid avalikult kättesaadavaid andmeid, suutis Elliptic jälgida ebaseaduslike vahendite liikumist aastatel 2013–2016. Aruandes öeldakse:

Selle uuringu eesmärk oli kindlaks teha, kuhu inimesed ebaseaduslikest tehingutest saadud bitcoine raha välja võtma või teisaldama lähevad, ja tuvastada räpase krüptovaluutapesu tüpoloogia.

Dokumendis kirjeldatakse uuritavat nähtust kui Bitcoini võrgus eksisteerivat rahapesu eriliiki, kus kasutaja liigutab teatud hulga münte uuele aadressile nii, et varjata algset sissetulekuallikat.

Suur osa uuringutest keskendub niinimetatud "konversiooniteenuste" kasutamisele. Need on kõik platvormid, millel kasutajad konverteerivad bitcoine fiat-rahaks või muuks krüptovaluutaks või teisaldavad need teistele neile kättesaadavatele aadressidele (peamiselt börsidele).

Darkneti turg on peamine rahapesuallikas, mis saadetakse konversiooniteenustele rahapesuks. Ebaseaduslike teenuste arv, mis võivad olla mustade bitcoinide allikaks, kasvas aastatel 2013–2016 viiekordseks. Konverteerimisteenustesse tulevate ebaseaduslike rahaliste vahendite allikad on üsna tsentraliseeritud:

Meie valim sisaldab vaid väikest hulka õppeaineid. 102-st üksusest üheksa olid enam kui 95% kõigist pestud bitcoinidest pärit. Ja kõik üheksa olid darkneti turuplatsid.

Kui börsid on kõige sagedamini kasutatav konverteerimisteenuse tüüp, siis Bitcoini mikseritel ja veebipõhistel krüptovaluutakasiinodel on nende kontodel palju suurem osa ebaseaduslikest vahenditest.

Nii nagu ebaseaduslike rahaliste vahendite allikad, on ka konverteerimisteenused, kuhu need raha saadetakse, väga tsentraliseeritud. Andmed näitavad, et 97% ebaseaduslike tehingute mahust mikserites ja online kasiinodes läbib vaid kolme üksust. Lisaks vastutavad kaks platvormi Euroopas poolte börsidele saadetud ebaseaduslike vahendite eest.

Paljud suuremad Euroopa krüptovaluutabörsid teevad tõhusaid rahapesuvastaseid jõupingutusi. See on aga pigem nende õigus kui kohustus ning on mitmeid börse, kes on huvitatud kurjategijatelt raha vastuvõtmisest.

Autorid märgivad, et Euroopa Liit liigub õiges suunas: ta uuendas 2015. aastal oma rahapesuvastast direktiivi, et hõlmata fiat-tagatud krüptovaluutabörsid, kuid uuringu autorite sõnul tuleks ka mittefiat krüptovaluutabörsid reguleerida samas korras. tee.

Uuringu teine ​​oluline aspekt on see, et andmed näitavad Bitcoini kaudu toimuva pesu madalat taset protsendina kõigist konverteerimisteenustele saadetud maksetest:

Bitcoini kaudu pestud rahasumma on väike: alla 1% kõigist konverteerimisteenustega laekunud tehingutest.

Aruandes selgitatakse, et tegelik konverteerimisteenuste ebaseaduslike tehingute arv on "tõenäoliselt oluliselt suurem" kui uuringu andmed näitavad, kuna vahetehinguid ei võetud arvesse. Teisisõnu hõlmab aruanne ainult neid tehinguid, mille algatas otseselt ebaseaduslike vahendite allikas.

Samuti on vähenenud Bitcoinis tehtud ebaseaduslike tehingute maht:

Bitcoin kui rahapesuvahend on kaotamas oma atraktiivsust krüptovaluuta kui spekulatiivse investeeringu populaarsuse ning uute rahapesumeetodite tõttu. See võib kajastada ka paremaid rahapesuvastaseid jõupingutusi konverteerimisteenuste endi poolt, kes kasutavad klientide rahaallikate kindlaksmääramiseks üha enam tehinguahela analüüsi. Kuigi enamik konverteerimisteenuseid on saanud ebaseaduslikku Bitcoini, ei ole suurem osa rahalistest vahenditest ebaseaduslikud.

Probleemsem tehnoloogia – vähemalt õiguskaitse seisukohast – on detsentraliseeritud vahetus. Platvormid nagu JoinMarket, TumbleBit ja ZeroLink ei anna ametiasutustele võimalust Bitcoini segamist blokeerida, kuna need lahendused toimivad pigem tarkvara kui teenusena. Darkneti turud muutuvad ka selliste platvormide nagu OpenBazaar tõttu detsentraliseeritumaks.

Tänu erinevate plokiahelate vaheliste aatomivahetuste kasutamisele saavad kasutajad omakorda vahetada krüptovaluutasid koheselt, ilma et oleks vaja usaldusväärset kolmandat osapoolt.

Uuringu lõpus tehakse ettepanek viia läbi omamoodi propagandakampaania pimedas võrgus asuvate kauplemisplatvormide vastu:

Õiguskaitseorganid peaksid suurendama tumedate veebiturgude klientide skeptilisust nende saitide turvalisuse suhtes, avalikustades nende haavatavused.

Kas soovite rohkem uudiseid?

Viimastel aastatel on krüptovaluutade populaarsus plahvatuslikult kasvanud. See on tekitanud moe skeemidele, mis võimaldavad idufirmadel teenida miljoneid dollareid, väljastades virtuaalseid žetoone ja müües neid investoritele.

(ICO-d) on saanud plokiahela tehnoloogial põhinevate projektide peamiseks sissetulekuallikaks. Ettevõtted väljastavad digitaalseid žetoone, mida saab kasutada platvormi kaudu kaupade ja teenuste eest tasumiseks, samuti koguda raha, mida hiljem investeerida. Nad pakuvad tehnilist dokumentatsiooni platvormide, programmide või toodetava toote kohta, mille järel kasutajad ostavad žetoone, makstes nende eest tänapäeval populaarsete krüptovaluutadega (bitcoin, eeter) või traditsiooniliste valuutadega, nagu USA dollar.

Neid tegevusi ei reguleeri keegi ja see tekitab muret ka teistes finantssektoris osalejates, kuna suureneb rahapesu ja muude pettuste tõenäosus.

Igatahes on startupid tänavu kogunud tokeneid müües üle miljardi dollari ning viimastel kuudel on neljal krüptorahaprojektil õnnestunud koguda 660 miljonit dollarit. Sellest annavad tunnistust plokiahelate uurimisega ja sellega seotud küsimustes nõustamisega tegeleva ettevõtte Smith + Crown andmed.

Digitaalseid valuutasid iseloomustab pseudonüümsus, detsentraliseeritus ja turvalisus tarkvarakoodide abil, mis muudab tehingute ja nende teostajate jälgimise keeruliseks. Teoreetiliselt võib iga kasutaja, kellel on juurdepääs Internetile ja digitaalne rahakott, osaleda müntide müümise või ostmise tehingutes. Paljude arvates loob see soodsa pinnase kriminaaltulu rahapesuks või isegi terroristlike organisatsioonide rahastamiseks, aga ka muuks ebaseaduslikuks tegevuseks, eriti kõrge korruptsioonitasemega riikides.

Pettuste ja korruptsiooni kasvulava

USA ja Singapuri reguleerivad asutused on viimastel nädalatel suurendanud rahapesu ja pettuste riski, millega seisavad silmitsi digitaalsete märgitehingutega seotud investorid.

Singapuri rahandusamet, riigi finantsregulaator ja keskpank, teatas 1. augustil ametlikult, et ICO-d " kujutavad endast rahapesu ja terroristliku tegevuse ohtu rahatehingute anonüümsuse ja võimaluse tõttu teenida tühise ajaga suuri summasid. ."

Samal ajal avaldab USA osariigi väärtpaberi- ja aktsiaturukomisjon oma ametlikul kodulehel soovitusi investoritele ning soovitab nendega enne tehingute tegemist tutvuda. Mõned põhipunktid julgustavad potentsiaalseid märgiostjaid astuma samme kahtlaste skeemide tuvastamiseks.

Kuigi Aasia ja Vaikse ookeani piirkonnas pole terrorism nii levinud kui Lähis-Idas ja Põhja-Aafrikas, ütlesid eksperdid CNBC-le, et kuritegeliku tegevuse suur tõenäosus krüptovaluutade valdkonnas on muutunud ametnike seas suureks murekohaks.

"See on anonüümne platvorm, mille kaudu saate osaleda ebaseaduslikes tehingutes või neis tahtlikult osaleda, raha üle kanda ... kõike seda saab teha ilma oma andmeid avaldamata," ütles strateegiauuringute keskuse juht Tim Phillips. ja tööstus, ütles intervjuus CNBC-le. Deloitte'i võitlus finantskuritegude vastu.

Traditsiooniliselt soovitatakse ettevõtetel ebaseaduslike tegude ärahoidmiseks järgida turvameetmeid, see tähendab hoolikalt uurida kliente, nende andmeid ja sissetulekuallikaid. See kehtib eriti kasutajate kohta, kes Phillipsi sõnul on varem Austraalia väärtpaberi- ja investeerimiskomisjoniga suhelnud.

Samuti peavad ettevõtted oma tooteid struktureerima. See protsess võib olla kulukas.

Phillips ütleb, et ICO-d ja krüptovaluutad on lihtsalt sajandeid eksisteerinud probleemi uued mõõtmed: "Inimesed otsivad alati võimalusi igasugustest regulatiivsetest protsessidest, seadustest jne."

Kuidas ICO kaudu raha pestakse

Kui regulaatorid on väljendanud muret rahapesu pärast, siis Bitcoini apologeedid ja krüptovaluutaaktsionärid lohutavad end sageli mõttega, et süsteem pole selliste tegevuste jaoks kuigi kasutajasõbralik.

See tähendab, et iga tehing, milles žetoon on seotud, registreeritakse avalikus digitaalses pearaamatus. Vaatamata sellele, et tehingutes osalejate nimed on peidetud identifitseerimisnumbrite alla, on õiguskaitseorganitel siiski koos tegutsemise korral võimalus jälgida, kes konkreetse tehingu sooritas.

Eksperdid ütlesid CNBC-le, et ICOde massiline kasutuselevõtt on toonud kaasa sadade erinevate plokiahelate tekkimise, mida kurjategijad saavad kasutada. Lisaks on järsult kasvanud nende soojusvahetite arv, kes ei kipu reguleerivate asutustega koostööd tegema.

Eksperdid usuvad, et ICO on suurepärane tööriist korrumpeerunud ametnikele ja skeem töötab umbes nii:

• Oletame, et seaduskuulekas kodanik Vasja otsustas investeerida teatud arvu žetoone ICO-sse lootuses, et investeering tasub end ära.
• Ta võib neid märke müüa suure börsi kaudu (mis maksab kasutajateabe salvestamise eest regulatiivsete nõuete täitmiseks) või kasutada ööbörsi teenuseid, mis aktsepteerivad märke soodsama hinnaga.
• Viimasel on atraktiivsem määr, kuna kurjategijad maksavad oma sissetulekute "pesemiseks" lisatasusid.
• Mõni halb onu, kes üritab ebaseaduslikult hangitud raha pesta, omandab Vasjalt märke.
• Vasja teenib suuremat kasumit, kui ta oleks kasutanud ametliku soojusvaheti teenuseid, ja onu saadud rahal pole justkui mingit pistmist lennufirmaga.
• See tähendab, et onu võib võtta ühendust mis tahes soojusvahetiga ja müüa tulumärke mis tahes digitaalse või traditsioonilise fiat-valuuta eest.

Samuti võib kurjategijatel endil tekkida kiusatus ICO-s osaleda lootuses, et süsteem ei kogu kliendiandmeid.

Kuigi teoreetiliselt on õiguskaitseorganitel võimalik selliseid seoseid jälgida, jääb krüptorahakeskkond kurjategijate paradiisiks, kuna selles tehakse tehinguid palju kiiremini kui traditsioonilistes finantssüsteemides. Lisaks tekivad ja kaovad igasugused ettevõtted ja börsid sellise sagedusega, et pädevatel asutustel pole lihtsalt aega neid jälgida.

Reeglite kehtestamine võib investoreid kaitsta

Paljud leiavad, et rahapesu tõkestamiseks ja investorite kaitsmiseks petturite eest on vaja kehtestada reguleerivad mehhanismid. See kehtib eriti digitaalsete müntide kohta, kuna need toimivad väärtpaberitena, kuid nende suhtes ei kehti ranged reeglid.

Eelmise kuu lõpus avaldas USA väärtpaberi- ja börsikomisjon aruande, milles öeldakse, et kõik ettevõtted, kes plaanivad kasutada hajutatud pearaamatutehnoloogiat või plokiahelapõhiseid rahateenimise skeeme, peavad järgima USA väärtpaberiseadusi.

Singapuri rahandusamet lubas sel nädalal reguleerida ka digitaalsete žetoonide müüki oma jurisdiktsioonis, kui need kuuluvad Singapuri väärtpaberi- ja futuurimääruste alla.

Mitmed allikad ütlesid CNBC-le, et ICOde reguleerimine tõotab uusi eeliseid. Enamik nõustus, et reeglid võivad kaitsta krüptovaluuta investoreid samamoodi nagu väärtpaberiomanikke.

"Regulaatorid pakuvad investoritele kaitset iga kauplemispäeva lõpus," ütles konsultatsioonifirma Capronasia asutaja ja tegevjuht Zennon Capron CNBC-le. "Põhjus, miks me kehtestame reeglid igat tüüpi varade esmapakkumise ja käibe kohta kõigil turgudel, on nende pakkumiste stabiilsuse ja korralduse tagamine."

Reeglite kehtestamine on eriti oluline, kuna see kapitalisatsiooni vorm peaks eeldatavasti hoogu edasi andma, eriti jaemüüjate seas. Uuringufirma Smith + Crown andmetel oli žetoonide müük 2017. aasta esimesel poolel suurem kui kogu 2016. aastal, kuna kapitaliseeritus on alates märtsist tõusnud. Token Data, mis jälgib ka eelseisvaid tehinguid, on juba registreerinud mitukümmend ettepanekut. Nad ei pea muretsema platvormide kasutamisega seotud riskide ja väljakutsete pärast.

Kõige sagedamini kritiseeritakse token-äri selle pärast, et paljudel alustavatel ettevõtetel puudub kas kogemus või selge äristrateegia. Teisisõnu võib äri ebaõnnestuda ja investorid riskivad, et nad ei saa kunagi oma investeeringut tagasi. Seevastu riskikapitali puhul vaatavad investorid enne investeerimist idufirmade äriplaanid ja strateegiad luubi alla. Asutajad, keda toetavad riskiinvestorid, peavad nende taotlustele vastama.

„Tokeneid ei tohi lahjendada, neil (tavaliselt) ei ole hääleõigust ja neil on üsna piiratud hulk õigusi või üldse mitte. Token ei ole võlakohustus, mis nõuab maksejõuetuse korral viivitamatut tagasimaksmist, vaid ka mitte vara, mis tagaks selle omanikule eelistused tavaaktsionäridega võrreldes,“ ütleb riskikapitalifirma Golden Gate Ventures direktor Justin Hall. intervjuus CNBC-le. varajases arengujärgus olev ettevõte.

Reguleerimine võib krüptovaluutadele olla laastav

Sama Justin Halli sõnul usuvad mõned, et reeglite kehtestamine võib tõsiselt kahjustada privaatsust – krüptovaluutade peamist eelist.

"Nende arvates on traditsioonilised valuutad valitsuse ja pankade sekkumise tõttu tohutu surve all. Krüptorahad on anonüümsed (teatud määral) ja detsentraliseeritud ehk keegi ei saa neid üksi mõjutada. Fiat keskkonnas määrab usalduse taseme kolmas osapool,” ütleb Hall.

Teisalt rõhutab Hall, et kriitikud ei eita regulatsiooni eeliseid investorite kaitsmisel ning see on tema sõnul need kaks poolust praktiliselt ühitamatud. Veelgi enam, Hall ütleb, et tehnoloogia uudsust arvestades ei mõista paljud reguleerivad asutused seda kiiresti arenevat tööstust veel täielikult.

Valesti läbimõeldud poliitikad teevad rohkem kahju kui kasu.

Nii Singapuri rahandusamet kui ka USA väärtpaberi- ja börsikomisjon on krüptovaluutade turgu uurinud. Singapuri rahandusamet teatas veel 2014. aasta märtsis, et virtuaalvaluutad ise ei ole reguleeritud, kuid rahapesu ja terroriorganisatsioonide rahastamise tõkestamiseks tuleks reguleerida neid valuutasid kasutavate üksuste tegevust.

"Isegi kui ameeriklastel või singapurlastel on ametlikult ICO-des osalemine keelatud, ei takista miski neil börsidelt žetoone ostmast, säilitades samal ajal suure anonüümsuse," ütleb Justin Hall.

Samuti on investorite ja ettevõtete omanike seas levinud arvamus, et ICO tegevus ei ole praegu reguleeritud. Eelkõige väitis seda Hongkongis asuva ANX Internationali finantsdirektor David Tee. Seetõttu viiakse tema sõnul paljud ICO projektid läbi professionaalse ja tehnilise toe puudumisel. Tõenäoliselt toob see kaasa andmete korruptsiooni, kahtlaseid tehinguid, vigu märgikujunduses, nutikate lepingute ebaõiget täitmist ja nende kehva turvalisuse häkkimise vastu.

See kõik tekitab muidugi küsimuse: miks peaks keegi, arvestades seda kliimat, võtma riski investeerida ICO-sse? Enamiku jaoks on vastus lihtne: nad toetuvad rahapakkumise tootmisele.

David Tee, kes töötas aastaid panganduses, selgitas CNBC-le antud intervjuus, et digitaalsed märgid "väljendavad lepingulisi õigusi likviidse tarne kujul". Tema sõnul annavad need õigused palju võimalusi. "...Või see võib olla õigus vahetada žetoone muude varade vastu, saada tulevikus makseid või investeerida oma kasumid ja tulud ühiselt projektide arendamisse."

Kui õigused, mida märgid meile annavad, kuuluvad sellesse kategooriasse, siis enamiku õigusaktide vaatenurgast on need väärtpaberid, “olenemata sellest, kas neid esindavad digitaalsed tokenid, lepingud või formaalsed varad nagu aktsiad või võlakohustused,” arvab T. .

Praegu takistavad paljude ICO projektide kuraatorid regulatiivse surve vältimiseks USA ja Singapuri elanikel operatsioonidel osalemast, blokeerides protokolliaadresse või kohustades osalejaid oma andmeid deklareerima. Kuid nagu eksperdid CNBC-le antud intervjuus kinnitasid, saab neist piirangutest hõlpsasti mööda hiilida, kasutades privaatvõrke, mis muudab kasutaja asukoha kindlaksmääramise võimatuks, või kaasates tema nimel tegutseva kolmanda isiku.

Isegi kui ameeriklastel või singapurlastel on ametlikult ICO-des osalemine keelatud, ei takista miski neil börsidelt žetoone ostmast, säilitades samal ajal suure anonüümsuse,” ütleb Golden Gate Ventures’ Halli esindaja.

Regulatsioon on seaduslikkuse võti

Kuigi reguleerimine toob mõnikord kaasa märkimisväärseid kulutusi, toob see teisalt olulisi dividende.

Praegu tegelevad žetoonide müügiga peamiselt erainvestorid, keda suuri tegijaid piiravad vastavusreeglid ei puuduta. Mõõdukalt ja õiglaselt reguleeritud ICO-turg võib CNBC-le rääkides meelitada ligi professionaalseid mängijaid, ütles vanemtehnoloogiakonsultant ja Hongkongi FinTech Associationi juhatuse liige Syed Mushir Ahmed.

"Kui avate turu märkimisväärse kapitaliga suurinvestoritele, on ettevõtetel rohkem võimalusi raha teenida," ütleb ta.

"Selge reguleerimine soodustab nutikamat investeerimist ja muudab kogu protsessi läbipaistvaks," ütleb David Tee. Ta lisas ka, et määrus "suurendab žetoonide müüjate huvi kampaania raames rahapesu ja terroritegevust tõkestavate tõhusate skeemide rakendamise vastu".

Ühisrahastusmänguplatvormi Fig tegevjuht Justin Bailey lisas samal ajal, et sellised regulaatorid nagu väärtpaberibörsikomisjon peaksid "rahva juurde minema ja selle tehnoloogia seadustama".

„Täna on digitaalsete žetoonide puhul käes metsiku lääne ajastu ning krüptovaluutaturu ebakindlus on meelitanud ligi „varaseid kasutuselevõtjaid“, kellel ei ole alati head kavatsused... Reguleerimine edendab stabiilsust ja võimaldab tõelistel uuendajatel žetoone ja plokiahela tehnoloogiaid edasi arendada. tarbijate huvides,” ütleb He.

Bailey juhitav ettevõte on välja töötanud SEC-kvalifitseeritud vara nimega Fig Game Shares, mis võimaldab akrediteerimata investoritel rahastada videomängude arendamist ja avaldamist. Iga Fig Game Sharesi osa annab tulu konkreetse videomängu müügist.